Происхождение и развитие Polymarket

Среди бурного взлета блокчейн-технологий Polymarket выделяется как децентрализованная платформа прогнозирования, переопределяя понимание широкой публики рынков прогнозирования. Построенная на технологии блокчейн, она стремится создать прозрачную, справедливую, эффективную экосистему прогнозирования без необходимости доверенных посредников. В отличие от традиционных рынков прогнозирования, Polymarket использует смарт-контракты для автоматического исполнения сделок и расчетов, устраняя риски доверия и операционную непрозрачность, связанные с централизованными учреждениями.

Источник изображения:https://x.com/Polymarket

Polymarket был основан в 2020 году Шейном Копланом, бывшим студентом факультета компьютерных наук Нью-Йоркского университета, который бросил учебу, чтобы заняться предпринимательством. Он также был одним из первых последователей Ethereum и проходил стажировку в Chronicled в районе залива Сан-Франциско в июне 2016 года. В то время на рынке существовал высокий спрос на прогнозирование будущих событий, но традиционные методы прогнозирования сталкивались с многочисленными ограничениями, такими как недостаточная прозрачность, неэффективность и зависимость от централизованных институтов. Вдохновленный знаменитой статьей Фридриха Хайека «Использование знаний в обществе», Коплан задумал инновационную модель, которая поможет общественности лучше понять динамику реального мира. Так родился Полимаркет. Построенный на блокчейне, он направлен на создание децентрализованной, прозрачной и эффективной платформы прогнозирования, где пользователи могут делать ставки на результаты различных будущих событий, интегрируя коллективный интеллект общественности в прогнозы.

После запуска проекта в 2020 году Polymarket быстро выпустил бета-версию, позволяющую пользователям торговать на различные темы. За это время он завершил раунд зернового финансирования на сумму 4 миллиона долларов, возглавленный Polychain Capital и Навалом Равикантом, с участием 1confirmation, ParaFi, бывшего технического директора Coinbase Баладжи Сринивасана, основателя Aave Стани Кулечова и других, обеспечив финансовую поддержку начального развития и операций платформы.

Во время президентских выборов в США 2020 года Polymarket впервые увидел свой взрывной рост, поскольку большое количество пользователей, желающих поставить на исход выборов, потекло на платформу. Его пользовательская база и объем торгов резко выросли. Однако в 2021 году Комиссия по торговле фьючерсами (CFTC) проанализировала Polymarket за предложение нелицензионных бинарных опционов, представляющих существенное регуляторное испытание. В ответ Polymarket активно взаимодействовал с регуляторами и достиг соглашения с CFTC в 2022 году, согласившись заплатить штраф в размере 1,4 миллиона долларов и прекратить несоответствующие рынки.

В 2022 году Polymarket сделал несколько важных стратегических шагов. В мае он назначил бывшего комиссара CFTC Дж. Кристофера Джанкарло председателем своего консультативного совета, используя регулятивную экспертизу для направления платформы на путь соблюдения законодательства. Тот же год Polymarket завершил раунд серии A на сумму $25 миллионов, возглавленный Polychain Capital и Джо Джеббиа, поддерживая расширение своего бизнеса и оптимизацию технологий в рамках соблюдения законодательства.

Image Source:https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-05-14/peter-thiel-s-founders-fund-backs-election-betting-with-polymarket-funding

К 2024 году «Полимаркет» вступил в фазу стремительного роста. Во время президентских выборов в США в том же году он выделялся своими точными прогнозами, став одной из первых платформ, предсказавших победу Трампа и значительно повысивших свою популярность. По данным аналитической блокчейн-платформы Dune Analytics, ее ежемесячные активные торговые пользователи взлетели с 13 000 в мае 2024 года до 220 000 в октябре, а ежемесячный объем торгов приблизился к 2 миллиардам долларов. В мае платформа завершила раунд серии B на сумму 45 миллионов долларов под руководством Founders Fund при постоянной поддержке 1confirmation и ParaFi, а также при участии соучредителя Ethereum Виталика Бутерина, Dragonfly и соучредителя Eventbrite Кевина Хартца. Это существенное финансирование подчеркнуло твердую уверенность инвесторов в перспективах «Полимаркета» и обеспечило достаточный капитал для будущих инноваций и расширения рынка. К октябрю количество ежедневных активных трейдеров платформы достигло рекордного уровня в более чем 30 000, что закрепило за Polymarket статус крупнейшего в мире децентрализованного рынка предсказаний.

Как источник Information сообщил 24 сентября 2024 года, Polymarket ведет переговоры о новом раунде финансирования, превышающем 50 миллионов долларов, и рассматривает возможное выпуск токенов. Инвесторы в этом раунде получат токенные опционы, предоставляющие им право на покупку токенов в случае их выпуска. Однако Polymarket еще не принял окончательного решения, и сроки выпуска токенов не были объявлены.

Сценарии применения Polymarket

(1) Создавайте и участвуйте в рынках прогнозирования

Пользователи Polymarket пользуются высокой степенью автономии и могут создавать рынки прогнозирования на основе событий или тем, которые представляют личный интерес. Устанавливая правила рынка, вопросы прогнозирования и временные рамки, любой может запустить новый рынок прогнозирования. Затем другие пользователи могут свободно присоединиться к интересующим их рынкам, покупая или продавая токены прогнозирования, чтобы выразить свои взгляды на результаты событий. Этот гибкий механизм стимулирует творчество и энтузиазм пользователей, обогащая и разнообразяя предложения платформы по прогнозированию.

Процесс создания прост и понятен. Пользователи просто определяют ключевые параметры, такие как вопрос прогнозирования, предоставляют бинарные варианты ответов, такие как «Да» или «Нет», и указывают начальную и конечную даты рынка для запуска нового рынка прогнозирования.

Image Source: https://polymarket.com/

(2) Инвестиции и управление рисками

Polymarket предлагает инвесторам новые возможности. Анализируя рыночные тенденции и вероятности, инвесторы могут сделать относительно низкорискованные инвестиции. Например, в рынке политических выборов, если инвестор считает, что у определенного кандидата высокая вероятность победы, он может заранее приобрести соответствующий токен предсказания и получить прибыль после подтверждения результата. Пользователи также могут диверсифицировать инвестиции, держа несколько токенов предсказаний, чтобы снизить риски и оптимизировать портфели.

На платформе в настоящее время используется USDC в качестве основного средства для платежей и ставок. Все сделки и вознаграждения за ликвидность также осуществляются в USDC.

Для обеспечения достаточной ликвидности для плавной торговли Polymarket использует передовые контракты Automated Market Maker (AMM). AMM создают пулы ликвидности, которые автоматически ценообразуют и исполняют сделки, позволяя пользователям торговать даже без прямой контрагентской стороны. Цены в пуле корректируются на основе спроса рынка, поддерживая безупречную торговлю. По мере развития платформы Polymarket планирует перейти от модели AMM к системе ордерной книги, где пользователи смогут указывать точные цены покупки/продажи. Это дополнительно улучшит гибкость и глубину рынка, предлагая более разнообразные торговые опции для удовлетворения различных потребностей пользователей.

(3) Получение информации и анализ трендов

Помимо инвестиций, Polymarket служит ценной информационной платформой. Ее рынки прогнозирования отражают ожидания и суждения глобальных участников, предоставляя полезные идеи для бизнеса, исследователей и частных лиц. Например, компании могут проанализировать рыночные прогнозы для новых запусков продуктов, чтобы оценить спрос и реакции потребителей, в то время как исследователи могут использовать данные для исследований в области социальных наук, экономики и других областей.

Технические основы Polymarket

(1) Инфраструктура блокчейн

Polymarket построен на блокчейне Ethereum, полностью используя его возможности смарт-контрактов. Децентрализованный реестр Ethereum гарантирует, что все транзакции рынка прогнозов являются публично прозрачными и неизменными. Каждая сделка, поток средств и окончательное урегулирование могут быть отслежены и подтверждены участниками, повышая доверие рынка и снижая доверительные затраты.

(2) Механизм смарт-контрактов

Умные контракты являются одной из основных технологий Polymarket. Каждый рынок прогнозирования генерирует соответствующий умный контракт, который предопределяет правила, включая время начала/окончания, методы разрешения и управление/распределение фондов. После подтверждения результата умный контракт автоматически осуществляет расчеты, вознаграждая пользователей, угадавших правильно, без необходимости ручного вмешательства, обеспечивая эффективные и справедливые транзакции.

(3) Децентрализованный Оракул

Для точного определения результатов событий Polymarket интегрирует децентрализованные оракулы. Эти оракулы собирают информацию из нескольких независимых и надежных источников данных, таких как авторитетные новостные СМИ и официальные платформы статистики. С помощью сложных алгоритмов и механизмов консенсуса оракулы проверяют и подтверждают данные перед передачей результатов смарт-контрактам. Этот процесс обеспечивает, что рынки урегулируются на основе точной, объективной информации, предотвращая споры и сохраняя справедливость и целостность.

Перспективы развития Polymarket

Поскольку технология блокчейн продолжает совершенствоваться и становится широко распространенной, децентрализованные рынки прогнозов готовы к более широкому признанию и использованию. С технической стороны, Polymarket может исследовать совместимость с другими блокчейнами для увеличения скорости и снижения комиссий. С точки зрения приложений, он может расширить рынки прогнозов на секторы, такие как страхование, игры и управление цепочкой поставок, предлагая отраслевые прогностические решения. Однако поскольку рынки прогнозов включают финансовые транзакции, они сталкиваются с сложной регулятивной средой в разных регионах мира.