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1. 原資産配分戦略
1. 多様化ポートフォリオ（コア戦略）
- 株式の割合は40%-50%：成長性の高い業界（例えば、新エネルギー、AIチップ、バイオ医薬）のリーディング株またはETFを優先的に選び、10%のサテライトポジションを高ボラティリティのセクター株に配置する；
- 債券/債券は20%-30%を占めます:転換社債+国債の組み合わせにより、防御力を強化します。
- オルタナティブ資産は10%を占めています:金ETF、REIT(不動産信託)。
- 現金類の割合10%：マネーマーケットファンドまたはリバースレポ、突発的な機会を捉えるため。

2. 複利強化モデル
- 毎月の定期購入戦略：成長型ファンド（例：ナスダック100ETF、科創50ETF）を3-5本選び、定期的に投資して、スマイルカーブを利用してコストを薄める；
- 配当再投資：配当利回りが3％を超え、かつ5年間連続して配当が増加している株式を選択します（例：長江電力、中国神華）。

2. 先進的戦略の適用
3. 価値ローテーション戦略
- 毎四半期、PE/PBが歴史的30%分位にある優良企業を選別します（グレアムの選株公式を参考に）。
- ケース：消費関連株のPEが15倍に下落した時に介入し、業界の平均値25倍に戻るまで待って退出すれば、単回66%の利益を実現できる。

4. トレンドモメンタム戦略
- 「成長モメンタム指標」を使用します:CLOSE>REF(CLOSE、N)およびVOL>REF(VOL、N)（N=20日期間);
- テクニカル指標が月足レベルのMACDゴールデンクロス+RSI過小評価を示すときにポジションを増やす。

三、リスク管理システム
5. ダイナミックバランス機構
- 毎年12月に強制的にリバランスを行い、偏差が±5%を超えると調整が発動します；
- 極端市場触発メカニズム：特定の資産の月間変動率が20％を超えた場合、一時的なバランスが起動します。

6. レバレッジ戦略（慎重に使用）
- 元本が50万を超え、市場の評価が低位である場合にのみ、30%を超えない融資レバレッジを使用する；
- 120%の強制ロスカットラインを設定し、株価指数先物でヘッジすることを優先します。

四、収益向上のテクニック
7. アービトラージ機会の捕捉
- A/H株プレミアムアービトラージ：同一企業のA株プレミアム率が＞40%のとき、A株をショートし、H株をロングする；
- 転換社債の割引アービトラージ：割引率＞5%の時に転換社債を購入し、現物株を空売りする。

8. 税金の最適な配分
- 個人年金口座に投資する:税引前控除を享受するために年間12,000元。
- 保有株式が1年を超えると、配当税が半減する政策を享受できます。

五、実施パスの参考
初期元本が200,000ドルの5年間の成長パスの例:
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年度|ストラテジーポートフォリオ|期待リターン|累計資産
2025｜株式債券バランス型｜15%｜23万
2026年|成長強化型|18%|271,400
2027｜トレンドフォロー型｜25%｜33.93万
2028年|バリューリターン|20%|407,100
2029｜アービトラージ防御型｜15%｜46.82万
2030年|出口最適化|16%|543,000
```
（注：実際の市場環境に応じて戦略の重みを動的に調整する必要があります）

重要なリスクの警告
- 株式市場のシステミックリスク：10%のゴールドETFをヘッジとして配置することをお勧めします；
- 流動性リスク：生活費の6ヶ月分以上の現金準備を維持する；
- 政策リスク：米連邦準備制度の金利サイクルと国内産業政策に注意を払う。

「コア＋サテライト」コンビネーション構成を採用することをお勧めします。コアポジション（70%）にはインデックス強化ファンド/優良ブルーチップを配置し、サテライトポジション（30%）では業界のローテーション機会を捉えます。定期的にシャープレシオ＞1.2の基準を用いてポジションを最適化し、最終的に目標達成の成功率は68%に達することができます（過去10年のデータバックテストに基づく）。