Sự ra đời và Phát triển của Polymarket

Trong làn sóng phát triển mạnh mẽ của công nghệ blockchain, Polymarket đã nổi bật với tư cách là một nền tảng dự đoán phi tập trung, tái định nghĩa hiểu biết của công chúng về thị trường dự đoán. Xây dựng trên công nghệ blockchain, nó nhằm tạo ra một hệ sinh thái dự đoán minh bạch, công bằng, hiệu quả mà không cần đến các bên trung gian đáng tin cậy. Không giống như các thị trường dự đoán truyền thống, Polymarket sử dụng các hợp đồng thông minh để tự động thực hiện giao dịch và thanh toán, loại bỏ các rủi ro liên quan đến sự tin cậy và tính mờ mịt vận hành được liên kết với các tổ chức trung tâm.

Nguồn Ảnh:https://x.com/Polymarket

Polymarket được thành lập vào năm 2020 bởi Shayne Coplan, một cựu sinh viên khoa học máy tính tại Đại học New York, người đã bỏ học để theo đuổi tinh thần kinh doanh. Ông cũng là một tín đồ Ethereum đầu tiên và thực tập tại Chronicled ở Khu vực Vịnh San Francisco vào tháng 6 năm 2016. Vào thời điểm đó, có nhu cầu thị trường mạnh mẽ để dự báo các sự kiện trong tương lai, nhưng các phương pháp dự đoán truyền thống phải đối mặt với nhiều hạn chế như thiếu minh bạch, kém hiệu quả và phụ thuộc vào các tổ chức tập trung. Lấy cảm hứng từ bài báo nổi tiếng của Friedrich Hayek "Việc sử dụng kiến thức trong xã hội", Coplan đã hình dung ra một mô hình sáng tạo để giúp công chúng hiểu rõ hơn về động lực trong thế giới thực. Do đó, Polymarket đã ra đời. Được xây dựng trên blockchain, nó nhằm mục đích thiết lập một nền tảng dự đoán phi tập trung, minh bạch và hiệu quả, nơi người dùng có thể đặt cược vào kết quả của các sự kiện khác nhau trong tương lai, tích hợp trí tuệ tập thể của công chúng vào các dự đoán.

Sau khi dự án ra mắt vào năm 2020, Polymarket nhanh chóng phát hành phiên bản beta cho phép người dùng giao dịch trên các chủ đề khác nhau. Trong thời gian này, họ đã hoàn thành vòng gọi vốn hạt giống trị giá 4 triệu đô la do Polychain Capital và Naval Ravikant dẫn đầu, với sự tham gia của 1confirmation, ParaFi, cựu CTO của Coinbase Balaji Srinivasan, người sáng lập Aave Stani Kulechov, và những người khác, cung cấp hỗ trợ tài chính cho quá trình phát triển và hoạt động ban đầu của nền tảng.

Trong cuộc bầu cử Tổng thống Hoa Kỳ năm 2020, Polymarket đã chứng kiến sự tăng trưởng bùng nổ đầu tiên khi một số lượng lớn người dùng háo hức đặt cược vào kết quả bầu cử tập trung vào nền tảng. Cơ sở người dùng và khối lượng giao dịch của nó tăng mạnh. Tuy nhiên, vào năm 2021, Ủy ban Giao dịch Hợp đồng Hàng hóa (CFTC) đã kiểm tra Polymarket vì cung cấp tùy chọn nhị phân không được cấp phép, đặt ra một thách thức quản lý quy định đáng kể. Để đáp ứng, Polymarket tích cực tương tác với cơ quan quản lý và đạt được thoả thuận với CFTC vào năm 2022, đồng ý trả một khoản phạt 1,4 triệu đô la và ngừng hoạt động trên các thị trường không tuân thủ.

Trong năm 2022, Polymarket đã thực hiện một số bước đi chiến lược quan trọng. Vào tháng 5, họ bổ nhiệm cựu ủy ban viên CFTC J. Christopher Giancarlo làm Chủ tịch Hội đồng tư vấn, tận dụng chuyên môn về quy định để hướng dẫn nền tảng hướng tới sự phát triển tuân thủ. Cùng năm đó, Polymarket hoàn thành vòng gọi vốn Series A trị giá 25 triệu đô la do Polychain Capital và Joe Gebbia dẫn đầu, hỗ trợ mở rộng kinh doanh và tối ưu hóa công nghệ dưới khuôn khổ tuân thủ.

Nguồn ảnh:https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-05-14/peter-thiel-s-founders-fund-backs-election-betting-with-polymarket-funding

Đến năm 2024, Polymarket bước vào giai đoạn tăng trưởng nhanh chóng. Trong cuộc bầu cử tổng thống Hoa Kỳ năm đó, nó nổi bật với những dự đoán chính xác, trở thành một trong những nền tảng sớm nhất dự đoán chiến thắng của Trump và tăng cường đáng kể sự phổ biến của nó. Theo nền tảng phân tích blockchain Dune Analytics, số người dùng giao dịch hoạt động hàng tháng tăng mạnh từ 13.000 vào tháng 5 năm 2024 lên 220.000 vào tháng 10, với khối lượng giao dịch hàng tháng tiệm cận 2 tỷ đô la. Vào tháng 5, nền tảng hoàn thành vòng gọi vốn loạt B trị giá 45 triệu đô la do Founders Fund dẫn đầu, với sự hỗ trợ liên tục từ 1confirmation và ParaFi, và sự tham gia của Ethereum đồng sáng lập Vitalik Buterin, Dragonfly, và người đồng sáng lập Eventbrite Kevin Hartz. Sự tài trợ quan trọng này làm nổi bật niềm tin mạnh mẽ của các nhà đầu tư vào triển vọng của Polymarket và cung cấp vốn dồi dào cho các sáng tạo và mở rộng thị trường trong tương lai. Đến tháng 10, số người giao dịch hoạt động hàng ngày trên nền tảng đã đạt mức kỷ lục hơn 30.000, củng cố Polymarket là thị trường dự đoán phi tập trung lớn nhất thế giới.

Vào ngày 24 tháng 9 năm 2024, The Information đưa tin rằng Polymarket đang đàm phán với một vòng gọi vốn mới vượt quá 50 triệu đô la và xem xét việc phát hành token tiềm năng. Các nhà đầu tư trong vòng này sẽ nhận các waranty token, cấp họ quyền mua token nếu được phát hành. Tuy nhiên, Polymarket chưa đưa ra quyết định cuối cùng, và không có lịch trình cụ thể cho việc phát hành token được công bố.

Các Kịch Bản Ứng Dụng của Polymarket

(1) Tạo và tham gia thị trường dự đoán

Người dùng trên Polymarket tận hưởng một mức độ tự chủ cao và có thể tạo ra các thị trường dự đoán dựa trên các sự kiện hoặc chủ đề mà họ quan tâm cá nhân. Bằng cách thiết lập các quy tắc thị trường, câu hỏi dự đoán và khung thời gian, bất kỳ ai cũng có thể khởi chạy một thị trường dự đoán mới. Người dùng khác sau đó có thể tự do tham gia vào các thị trường mà họ quan tâm, mua hoặc bán các mã thông báo dự đoán để diễn đạt quan điểm của họ về kết quả sự kiện. Cơ chế linh hoạt này kích thích sự sáng tạo và nhiệt huyết của người dùng, làm phong phú và đa dạng hóa các dịch vụ dự đoán của nền tảng.

Quá trình tạo ra đơn giản. Người dùng chỉ cần xác định các tham số chính như câu hỏi dự đoán, cung cấp tùy chọn nhị phân như “Có” hoặc “Không,” và chỉ định ngày bắt đầu và kết thúc của thị trường để khởi chạy thị trường dự đoán mới.

Nguồn Ảnh:https://polymarket.com/

(2) Đầu tư và Quản lý Rủi ro

Polymarket cung cấp cho các nhà đầu tư cơ hội mới. Bằng cách phân tích xu hướng thị trường và xác suất, các nhà đầu tư có thể thực hiện các khoản đầu tư tương đối ít rủi ro. Ví dụ, trong thị trường bầu cử chính trị, nếu một nhà đầu tư tin rằng một ứng cử viên cụ thể có khả năng cao chiến thắng, họ có thể mua trước token dự đoán tương ứng và thu lời khi kết quả được xác nhận. Người dùng cũng có thể đa dạng hóa các khoản đầu tư bằng cách giữ nhiều token dự đoán để phân tán rủi ro và tối ưu hóa danh mục đầu tư.

Nền tảng hiện tại đang sử dụng USDC như phương tiện chính cho thanh toán và cược. Tất cả các giao dịch và phần thưởng thanh khoản cũng được giải quyết bằng USDC.

Để đảm bảo đủ thanh khoản cho giao dịch trơn tru, Polymarket sử dụng các hợp đồng Người Tạo Thị Trường Tự Động (AMM) tiên tiến. AMM tạo ra các hồ chứa thanh khoản tự động mà tự động định giá và thực hiện giao dịch, cho phép người dùng thực hiện giao dịch ngay cả khi không có bên đối ứng trực tiếp. Giá trong hồ chứa điều chỉnh dựa trên nhu cầu thị trường, duy trì giao dịch liền mạch. Khi nền tảng phát triển, Polymarket dự định chuyển từ mô hình AMM sang hệ thống sổ lệnh, nơi người dùng có thể chỉ định giá mua/bán chính xác. Điều này sẽ tăng cường thêm tính linh hoạt và độ sâu của thị trường, cung cấp nhiều lựa chọn giao dịch đa dạng hơn để đáp ứng các nhu cầu của người dùng khác nhau.

(3) Thu thập thông tin và nhận định xu hướng

Ngoài việc đầu tư, Polymarket còn là một nền tảng thông tin có giá trị. Các thị trường dự đoán của nó phản ánh kỳ vọng và đánh giá của các bên tham gia toàn cầu, cung cấp thông tin hữu ích cho doanh nghiệp, nhà nghiên cứu và cá nhân. Ví dụ, doanh nghiệp có thể phân tích dự đoán thị trường cho các sản phẩm mới để đo lường nhu cầu và phản ứng của người tiêu dùng, trong khi nhà nghiên cứu có thể sử dụng dữ liệu cho các nghiên cứu trong các lĩnh vực khoa học xã hội, kinh tế và các lĩnh vực khác.

Nền tảng kỹ thuật của Polymarket

(1) Cơ sở hạ tầng Blockchain

Polymarket được xây dựng trên blockchain Ethereum, hoàn toàn tận dụng khả năng hợp đồng thông minh của nó. Sổ cái phi tập trung của Ethereum đảm bảo rằng tất cả các giao dịch thị trường dự đoán đều minh bạch và không thể thay đổi. Mỗi giao dịch, luồng tiền và thanh toán cuối cùng đều có thể được theo dõi và xác minh bởi các bên tham gia, nâng cao uy tín thị trường và giảm chi phí tin cậy.

(2) Cơ chế Hợp đồng Thông minh

Hợp đồng thông minh là một trong những công nghệ cốt lõi của Polymarket. Mỗi thị trường dự đoán tạo ra một hợp đồng thông minh tương ứng đã xác định trước các quy tắc bao gồm thời gian bắt đầu/kết thúc, phương pháp giải quyết kết quả và quản lý/quyết định quỹ. Khi kết quả được xác nhận, hợp đồng thông minh tự động thực hiện thanh toán, thưởng cho người dự đoán đúng mà không cần can thiệp thủ công, đảm bảo giao dịch hiệu quả và công bằng.

(3) Oracle Phi Tập Trung

Để xác định chính xác kết quả sự kiện, Polymarket tích hợp các oracles phi tập trung. Những oracles này thu thập thông tin từ nhiều nguồn dữ liệu độc lập và đáng tin cậy như các phương tiện truyền thông uy tín và các nền tảng thống kê chính thức. Thông qua các thuật toán phức tạp và cơ chế đồng thuận, các oracles xác nhận và xác minh dữ liệu trước khi cung cấp kết quả cho các hợp đồng thông minh. Quy trình này đảm bảo thị trường giải quyết dựa trên thông tin chính xác, khách quan, ngăn chặn tranh cãi và bảo tồn tính công bằng và chính trực.

Tương lai của Polymarket

Khi công nghệ blockchain tiếp tục trưởng thành và trở nên phổ biến, thị trường dự đoán phi tập trung đang chuẩn bị được công nhận và sử dụng rộng rãi hơn. Trên mặt kỹ thuật, Polymarket có thể khám phá khả năng tương tác với các blockchain khác để tăng tốc độ và giảm phí. Trên mặt ứng dụng, nó có thể mở rộng thị trường dự đoán vào các lĩnh vực như bảo hiểm, trò chơi và quản lý chuỗi cung ứng, cung cấp các giải pháp dự báo cụ thể cho ngành. Tuy nhiên, vì thị trường dự đoán liên quan đến các giao dịch tài chính, họ đối mặt với môi trường quy định phức tạp trên khắp các khu vực trên toàn thế giới.