Bu hafta Gemini ve DCG arasındaki mali anlaşmazlıkla ilgili bir rapor yayınlandı.Ayrıntılar için bkz. "Gemini ortak oluşturma "ültimatomu", DCG kurucusunun "son tarihi" geçti mi? ".
Bugün Gemini'nin DCG ve CEO'su Barry Silbert aleyhine New York mahkemesinde açtığı iddianamenin içeriğini özetleyerek, DCG'nin 5'inci maddesini ve Gemini'nin 6 büyük talebini anlayacağız.
İkizler Kurucusunun Tweet'i
7 Haziran'da Gemini'nin kurucularından biri olan Cameron Winklevoss, Twitter'da Gemini'nin uyarı geçersiz olduktan sonra New York mahkemesinde Digital Currency Group (DCG) ve CEO'su Barry Silbert aleyhine kişisel olarak dava açtığını açıkladı. Gemini, Barry Silbert'i alacaklılara karşı hileli faaliyetlerde bulunmakla suçladı. Cameron'a göre Barry, dolandırıcılığın düzenlenmesinde yalnızca merkezi bir rol oynamakla kalmadı, aynı zamanda bizzat onun yürütülmesinde yer aldı.
Cameron bu tweet'te DCG'nin 12 temel "sayımını" (aslında beş suçlamanın uzatılması) kısaca açıkladı ve "iddianame tüm hikayeyi anlatıyor" dedi.Peki, 33 sayfalık bu iddianamede neler var?
İddianame içeriği
İddianame, "Davalı DCG ve Silbert'in, çeşitli mevduat sahiplerini DCG'nin bir yan kuruluşu olan Genesis Global Capital, LLC'ye ("Genesis") önemli miktarlarda kripto para birimi ve ABD doları borç vermeye devam etmeye ikna etmek için hileli bir plan yaptıkları" ifadesiyle başlıyor. Gemini'nin sorumlu ve temsilci olarak hareket ettiği Gemini kullanıcılarını içerir. Bu dava, DCG ve Silbert tarafından Gemini aleyhine yapılan yanlış, yanıltıcı ve eksik beyanlar ve eksikliklerden kaynaklanan zarar ve kayıplar için Gemini'ye karşı Davalıları tazmin etmeyi amaçlamaktadır ve Davalılar, Genesis'in Gemini'ye karşı sahtekarlığını teşvik etmede ve sağlamada rol oynamaktadır.
Bu iddianamenin tarzı, SEC ve Coinbase gibi önceki yasal belgelerden tamamen farklı. SEC ve Coinbase ile ilgili yasal belgelerin üslubu çok muhafazakar, iddialar keskin olsa da sözler ve yasal terimler çok profesyonel. Bununla birlikte, bu İkizler iddianamesinde çok sayıda sade dil var, hatta bazen doğrudan hava atıyor: "(Genesis'in ifadesi) tamamen yalan." Çöken bir taşıma ticaretinin getirdiği büyük risk mi? Hayır. risk, ek teminat gerekliliklerini artırma ve artan borç yükümlülüklerini ele alma Hayır.” “Aşağıda daha fazlası var.”
çok duygulu söz
Hemen ardından Gemini tarafından belirtilen çeşitli masraflar vardır:
1. Genesis, borç verenleri kapsamlı bir şekilde incelemedi ve borç verenlerin kayıplarını gizlemedi
İddianamede, DCG ve Genesis'in Gemini's Earn kullanıcılarını "güçlü risk yönetimi uygulamaları ve nesnelerin yeniden finanse edilmesi için kapsamlı bir inceleme süreci" olduğunu iddia ettikleri şeyle DCG'ye büyük ölçüde borç almaya ikna ettikleri, ancak gerçekte yönetim altındaki bu fonları yüksek riskli arbitraj için ödünç verdiği iddia ediliyor. işlemin karşı tarafıdır ve ondan yüksek yönetim ücretleri tahsil eder. 2021'de fonlar geri ödenemedi, ancak Genesis kayıpları açıklamadı ve hatta bunları önlemek için acil adımlar atmadı. Borçlunun tam bir yıl boyunca borç içinde kalmasına ve büyük yönetim ücretleriyle Gemini'den borç almaya devam etmesine izin verdiler. Bu noktada oyun tam bir saadet zincirine dönüşmüştür.
Three Arrows çöktüğünde oyun bitmişti. İddianamede, "O zamandan beri, bir olaylar zinciri mevcut duruma yol açtı" deniyor, "Genesis, risk yönetimi ve karşı tarafların dikkatli incelemesine ilişkin beyanlarını ihlal etti... Genesis'e göre, teminatının toplam değeri 80'e eşitti. 3AC'ye maruz kalma yüzdesi; dönemin CEO'su Michael Moro, bu kayıpların Genesis'in işletme işini etkilemeyeceğini açıkça belirtti: "Potansiyel kayıplarımız sınırlıdır ve kendi bilanço denkleştirmemiz aracılığıyla elde edilebilir. Riski göze aldık ve yolumuza devam ettik. "
Ancak gerçekte teminat, ödenmemiş borcun %50'sinden daha az değerdedir. 3AC'nin tasfiye işlemlerinden ayrıntılar ortaya çıkmaya devam ettikçe Genesis'in kayıplarının ölçeği netleşti. 3AC'nin çöküşü sırasında, 3AC'nin Genesis'e şaşırtıcı bir şekilde 2,36 milyar dolar borcu vardı (3AC'ın Genesis'in Singapur'daki bağlı kuruluşlarına olan borcu aracılığıyla). Moro'nun, 3AC'nin kredilerinin %80'den fazla teminatlandırma gereksinimi olduğu yönündeki iddiasına rağmen, Genesis, 3AC pozisyonunu tasfiye ederken yalnızca 1,16 milyar $ elde edebildi. Diğer bir deyişle, 2022 Temmuz ayı ortasına kadar, Genesis tarafından tutulan teminatın değeri ödenmemiş kredi tutarının %50'sinden daha az oldu ve 3AC tasfiyeye başladığında yaklaşık 1,2 milyar dolarlık zarara uğradı. 3AC'nin kurucuları ortadan kaybolduğundan ve tasfiye memurları alacaklılara dağıtmak için varlık ararken, Genesis'in 3AC'nin tasfiyesinden önemli bir değer elde etme ümidi yok. Bu miktar, Genesis'in mali durumunu yüz milyonlarca dolara çıkarıyor.
2. Genesis, ana şirket DCG'nin müdahale ettiğini ve kayıpları üstlendiğini iddia ediyor, ancak aslında bu sadece açık bir çek.
Gemini'yi yatıştırmak ve Gemini Earn'ün Genesis'e olan kredisini devam ettirmek için Genesis tarafı, yanlış bir şekilde DCG'nin 3AC kredisinin kayıplarını ana şirket düzeyinde karşıladığını belirtti ve bu nedenle Genesis'in operasyonlarının "her zamanki gibi iş" olduğunu iddia etti.
Eski CEO Michael Moro Twitter'da şunları yazdı: "DCG, uzun vadeli operasyonları ve işi genişletmeyi destekleyecek sermayeye sahip olmamızı sağlamak için bu karşı tarafla ilgili olarak Genesis'in belirli sorumluluklarını üstlendi." Matt Ballensweig, borç verme eş başkanı, 18 Temmuz 2022'de başka bir Genesis mevduat sahibine güvence verdi: "Bugüne kadar, 3AC'nin tüm kayıpları ana şirketimiz DCG tarafından karşılandı ve Genesis'in bilançosu sağlam durumda. , normal şekilde faaliyet göstermeye devam ediyoruz." kalan kayıpları doğrudan üstlenir."
Peki DCG aslında Genesis'in kaybını nasıl karşıladı? Cevap, DCG'nin az önce bir IOU yazdığıdır.
Gemini'ye göre, "Perde arkasında, DCG ve Genesis sahte bir işleme girdi: Özellikle 30 Haziran 2022'de Davalı Silbert, Genesis'e 1,1 milyar dolar ödemek için Davalı DCG adına teminatsız bir senet imzaladı. Bu, Genesis'in Bilançosunda bir varlık olarak DCG tahvili, sözde 3AC fiyaskosundan kaynaklanan 1,2 milyar dolarlık kaybını "telafi ediyor". Ancak gerçekte, senedin adil piyasa değeri 100 milyon ABD doları olan nominal değerinin yalnızca %11'i kadardı. 10 yıl sonra, 30 Haziran 2032'de vadesi dolacak ve DCG'nin ödemek zorunda kalabileceği teminatsız borçlanmanın piyasa faizinden çok daha az olan sadece %1 faiz getirecek."
İddianameye göre Genesis, mevduat sahiplerine 3AC'nin kayıplarının DCG tarafından "karşılandığını" veya "emildiğini", yani Genesis'in 1,2 milyar dolarlık zararının tamamının tazmin edildiğini söyledi. Ancak senet bunu yapmaz. Senet ayrıca Genesis'in acil likidite pozisyonunu iyileştirmedi. Pratik bir bakış açısıyla, senet yalnızca bir kağıt yükümlülüğü, Genesis'in pozitif bir öz sermaye çıkarına sahip olduğunu ve DCG'nin kayıp için gerekli Mali desteği sağlamasını gerektirmeden mudilerine karşı yükümlülüklerini fiilen yerine getirebileceğini göstermek için tasarlanmış bir muhasebe aracıdır. . (yani, gerçek parayla kayıplar için Genesis'i geri ödememek.)
Bu, Genesis'in, DCG'nin bilgisi ve aktif katılımıyla hazırlanan ve Genesis'in mevduat sahiplerine karşı yükümlülüklerini yerine getirmesini sağlamak için kısa vadeli alacaklar olarak Genesis'e 1,1 milyar dolar enjekte ettiğini gösteren bir dizi mali tablo yayınlamasına bile yol açtı. (Ayrı bir iddia aşağıda detaylandırılmıştır.)
O zamanki COO Mark Murphy de dahil olmak üzere DCG personeli, alacaklılara "DCG ve Genesis'in finans ve muhasebe ekiplerinin yardımıyla" hazırlandığı söylenen yanlış beyanların yayılmasına dahil oldu. Bununla birlikte, daha sonra DCG'nin bu kayıpları kendi fonlarıyla karşılamadığı ve Genesis'in ciddi şekilde iflas etmeye devam ettiği anlaşıldı.
3. DCG ve Genesis, gerçeği Gemini'den ve alacaklılardan gizlemek için mali raporları tahrif etmek için komplo kurdu
İddianameye göre, boş IOU'nun bir uzantısı olarak DCG ve Genesis, Genesis'in sözde DCG desteği hakkında yanlış ve yanıltıcı ifadeler içeren bir dizi yanlış finansal rapor da yayınladı. Bu raporlar ve yanlış beyanlar, "gerçeği Genesis'in emanetçilerinden gizlemek için tasarlanmıştır."
Bu noktayı açıklamak için Gemini, e-postayla gönderilen bir mali tablo yayınladı:
Şikayet, Genesis'in IOU'daki varlıkları "mevcut varlıklar" bölümünde "diğer varlıklar" olarak listelediğini söyledi. ABD GAAP amaçları doğrultusunda, "dönen varlıklar", bir yıl içinde nakde çevrilmesi makul ölçüde beklenen nakit ve diğer kaynaklardır. Bu nedenle, terim, özellikle, işlerin olağan akışı içinde bir yıl içinde tahsil edilemeyecek olan bağlı şirketlerin borçlu olduğu tutarları hariç tutar. Bu varlıkta,
Senetleri "dönen varlıklar" kategorisine tam değerinde dahil ederek, Genesis bilançosunda bir yıl içinde tahsil edilebilecek 1,1 milyar dolar değerinde nakit olduğunu iddia ediyor. Senetin değerinin, nominal değerinin yalnızca bir kısmı olduğundan ve senetin kendisinin 10 yıl sonra olgunlaştığından (ve DCG'ye geri ödendiğinden) bahsetmiyorum bile. Senet açıkça mevcut bir varlık değildi, ancak Genesis, Gemini'yi Gemini Kazanma programına devam etmeye teşvik etmek için yanlış bir şekilde bu şekilde listeledi.
Bu finansal tablo söz konusu olduğunda, bu senetin değeri dönen varlıklarının üçte biri kadardır.
Gemini'nin tarafı, Genesis'in seneti alacaklar ve kredi vadesi verileri açısından "güzelleştirdiğini" ve böylece Kazanma planını Genesis'e açmaya devam etmesi için Gemini'yi aldattığını belirten başka kanıtlara da yer verdi.
4. Davalı Barry Silbert (Genesis'in ana şirketi olan DCG Group'un CEO'su) Gemini'yi kişisel olarak dolandırdı
Bu, Cameron'un daha önce Twitter'da birkaç kez bahsettiği ve hatta açık bir mektup gönderdiği bir şey. İddianameye göre, davalı Silbert, DCG'nin 3AC'nin kayıplarını "emdiği" yalanını yaymaya devam ederek alacaklıları karanlıkta tutmak için kişisel olarak büyük acılar çekti. Örneğin, Ekim ayı ortasında Gemini'nin Gemini Earn'ün kredi programını sonlandırmak için 30 gün önceden haber verdiğini öğrendikten sonra Silbert, Gemini'nin kurucusu Cameron Winklevoss ile şahsen temasa geçti ve Silbert, 22 Ekim 2022'de New York City'de bir restoranda öğle yemeği yedi. . O öğle yemeği toplantısında Silbert, o sırada Genesis'in iflas ettiğini anlamış olmasına rağmen, Gemini'nin Kazanma programını durdurmasını engellemeyi amaçlayan çok şey söyledi.
Aslında Silbert, bu hileli ihmalden çok daha fazlasını yaptı. Gemini'ye Genesis'in kredi portföyünün "karmaşık" olmasına rağmen krizi makul bir süre içinde başarılı bir şekilde çözebileceğini söyledi. Başka bir deyişle Silbert, Gemini'ye Genesis'in kredi portföyünün zamanlamasında yalnızca kısa vadeli bir uyumsuzlukla karşı karşıya kaldığını, bunun da Genesis'in bilançosundaki büyük bir boşluk gerçeğini ve DCG'nin yaptığı için Gemini ve diğerlerine karşı yükümlülüklerini yerine getirememesi gerçeğini gizlediğini söyledi. aslında 3AC kaybı varsaymayın. Silbert'in yanlış beyanına dayanan Gemini'nin Gemini Kazanç programının sonlandırılmasını erteleme kararı, Silbert doğruyu söyleseydi Gemini'nin alacağı daha hızlı bir sonlandırma veya diğer düzeltici önlemlerin olasılığını araştırmadı.
5. DCG ve diğer Genesis yöneticileri de dolandırıcılığa katıldı ve gerçeği Gemini ve diğer alacaklılardan defalarca gizledi
Senet planının tamamı, Barry, DCG ve Genesis'in bu dolandırıcılığa karıştığını ortaya çıkardı. Tasarımı ve uygulaması Barry, DCG ve Genesis'in tam katılımını ve işbirliğini gerektiriyordu ve yalnızca alacaklılardan gizlendiği takdirde "işe yarayabilir".
İkizler tarafı daha fazla kanıt sağladı. 19 Temmuz 2022'de, o zamanki COO Mark Murphy, Genesis'in Gemini'ye gönderdiği aynı "Üç Ok Analiz Sonrası" belgesinde emanetçilerle daha önce paylaşılan yanlış hikayeyi yineledi. Murphy, DCG'nin devreye girdiğini ve Genesis'in 3AC anlaşmasındaki kayıplarını karşıladığını ve bu kayıpların DCG'nin bilançosunda mahsup edildiğini söyledi. Ayrıca, DCG'nin desteğiyle Genesis'in gelecekteki işlerde normal şekilde faaliyet göstermek için yeterli sermayeye sahip olduğunu söyledi. Mudilere, Genesis'in DCG imparatorluğunun en önemli bileşenlerinden biri olduğu, DCG'nin Genesis'in gelecekteki işi için büyük planları olduğu ve şirketin büyümeye devam etmesini sağlamak için Genesis'e sürekli destek sağlama taahhüdü verdiği konusunda güvence verdi.
Genesis'in Genel Müdürü ve İşlemler ve Borç Verme Eş Başkanı Matt Ballensweig, Genesis'in daha önceki Genesis raporlarında ifşa edilmiş olan bağlı kuruluşlara verdiği yaklaşık 1,8 milyar dolarlık kredi hakkında ayrıntılı bilgi verdi. Ballensweig, o sırada Genesis'in DCG'den yaklaşık 922 milyon dolarlık ödenmemiş borçlanması olduğunu iddia etti; Aynı zamanda Ballensweig, DCG'nin "30 Haziran 2022'de 1,1 milyar dolarlık bir kredi üstlendiğini" yanlış beyan etti; bu, mevduat sahiplerini Genesis'in 3AC kredisinden kaynaklanan zararları zaten telafi ettiğine ikna etmek için tasarlanmış bir yanlış beyan. Bu tamamen hayal ürünüdür, ancak Murphy, Ballensweig'in yanlış beyanını düzeltmek için hiçbir çaba göstermedi. Aynı şekilde, DCG'nin özel projeler başkanı ve finans başkanı Ronald DiPrete de e-postada CC'de yer aldı, ancak Ballensweig'in yanlış beyanını da düzeltemedi.
Aynı zamanda, DCG ve Genesis'ten birden fazla yönetici ilgili e-postalara defalarca kopyalandı, ancak "bu hatayı düzeltmek için hiçbir işlem yapılmadı."
İkizler'in cazibesi
İkizler, iddianamenin sonunda altı önemli iddiada bulundu:
A. Fiili zararlar, bu davada aranan tedbire göre belirlenen miktarlarda;
B. Bu davada aranan tedbire istinaden mahkemece belirlenecek miktarda manevi tazminat;
C. Davalıların bu davada aranan tedbire dayalı olarak gelecekte doğabilecek her türlü zarardan sorumlu olduklarını teyit eden hükmün açıklanması;
D. makul avukat ücretleri;
E. Bu eylemin maliyeti;
F. Adil ve Uygun Görülen Diğer Çözüm Yolları.
Bu davanın sonucunun kripto para birimi endüstrisi için önemli etkileri olacaktır.
View Original
The content is for reference only, not a solicitation or offer. No investment, tax, or legal advice provided. See Disclaimer for more risks disclosure.
Gemini'nin DCG'ye karşı yasal belgeleri ne diyor?
Bu hafta Gemini ve DCG arasındaki mali anlaşmazlıkla ilgili bir rapor yayınlandı.Ayrıntılar için bkz. "Gemini ortak oluşturma "ültimatomu", DCG kurucusunun "son tarihi" geçti mi? ".
Bugün Gemini'nin DCG ve CEO'su Barry Silbert aleyhine New York mahkemesinde açtığı iddianamenin içeriğini özetleyerek, DCG'nin 5'inci maddesini ve Gemini'nin 6 büyük talebini anlayacağız.
İkizler Kurucusunun Tweet'i
7 Haziran'da Gemini'nin kurucularından biri olan Cameron Winklevoss, Twitter'da Gemini'nin uyarı geçersiz olduktan sonra New York mahkemesinde Digital Currency Group (DCG) ve CEO'su Barry Silbert aleyhine kişisel olarak dava açtığını açıkladı. Gemini, Barry Silbert'i alacaklılara karşı hileli faaliyetlerde bulunmakla suçladı. Cameron'a göre Barry, dolandırıcılığın düzenlenmesinde yalnızca merkezi bir rol oynamakla kalmadı, aynı zamanda bizzat onun yürütülmesinde yer aldı.
Cameron bu tweet'te DCG'nin 12 temel "sayımını" (aslında beş suçlamanın uzatılması) kısaca açıkladı ve "iddianame tüm hikayeyi anlatıyor" dedi.Peki, 33 sayfalık bu iddianamede neler var?
İddianame içeriği
İddianame, "Davalı DCG ve Silbert'in, çeşitli mevduat sahiplerini DCG'nin bir yan kuruluşu olan Genesis Global Capital, LLC'ye ("Genesis") önemli miktarlarda kripto para birimi ve ABD doları borç vermeye devam etmeye ikna etmek için hileli bir plan yaptıkları" ifadesiyle başlıyor. Gemini'nin sorumlu ve temsilci olarak hareket ettiği Gemini kullanıcılarını içerir. Bu dava, DCG ve Silbert tarafından Gemini aleyhine yapılan yanlış, yanıltıcı ve eksik beyanlar ve eksikliklerden kaynaklanan zarar ve kayıplar için Gemini'ye karşı Davalıları tazmin etmeyi amaçlamaktadır ve Davalılar, Genesis'in Gemini'ye karşı sahtekarlığını teşvik etmede ve sağlamada rol oynamaktadır.
Bu iddianamenin tarzı, SEC ve Coinbase gibi önceki yasal belgelerden tamamen farklı. SEC ve Coinbase ile ilgili yasal belgelerin üslubu çok muhafazakar, iddialar keskin olsa da sözler ve yasal terimler çok profesyonel. Bununla birlikte, bu İkizler iddianamesinde çok sayıda sade dil var, hatta bazen doğrudan hava atıyor: "(Genesis'in ifadesi) tamamen yalan." Çöken bir taşıma ticaretinin getirdiği büyük risk mi? Hayır. risk, ek teminat gerekliliklerini artırma ve artan borç yükümlülüklerini ele alma Hayır.” “Aşağıda daha fazlası var.”
çok duygulu söz
Hemen ardından Gemini tarafından belirtilen çeşitli masraflar vardır:
1. Genesis, borç verenleri kapsamlı bir şekilde incelemedi ve borç verenlerin kayıplarını gizlemedi
İddianamede, DCG ve Genesis'in Gemini's Earn kullanıcılarını "güçlü risk yönetimi uygulamaları ve nesnelerin yeniden finanse edilmesi için kapsamlı bir inceleme süreci" olduğunu iddia ettikleri şeyle DCG'ye büyük ölçüde borç almaya ikna ettikleri, ancak gerçekte yönetim altındaki bu fonları yüksek riskli arbitraj için ödünç verdiği iddia ediliyor. işlemin karşı tarafıdır ve ondan yüksek yönetim ücretleri tahsil eder. 2021'de fonlar geri ödenemedi, ancak Genesis kayıpları açıklamadı ve hatta bunları önlemek için acil adımlar atmadı. Borçlunun tam bir yıl boyunca borç içinde kalmasına ve büyük yönetim ücretleriyle Gemini'den borç almaya devam etmesine izin verdiler. Bu noktada oyun tam bir saadet zincirine dönüşmüştür.
Three Arrows çöktüğünde oyun bitmişti. İddianamede, "O zamandan beri, bir olaylar zinciri mevcut duruma yol açtı" deniyor, "Genesis, risk yönetimi ve karşı tarafların dikkatli incelemesine ilişkin beyanlarını ihlal etti... Genesis'e göre, teminatının toplam değeri 80'e eşitti. 3AC'ye maruz kalma yüzdesi; dönemin CEO'su Michael Moro, bu kayıpların Genesis'in işletme işini etkilemeyeceğini açıkça belirtti: "Potansiyel kayıplarımız sınırlıdır ve kendi bilanço denkleştirmemiz aracılığıyla elde edilebilir. Riski göze aldık ve yolumuza devam ettik. "
Ancak gerçekte teminat, ödenmemiş borcun %50'sinden daha az değerdedir. 3AC'nin tasfiye işlemlerinden ayrıntılar ortaya çıkmaya devam ettikçe Genesis'in kayıplarının ölçeği netleşti. 3AC'nin çöküşü sırasında, 3AC'nin Genesis'e şaşırtıcı bir şekilde 2,36 milyar dolar borcu vardı (3AC'ın Genesis'in Singapur'daki bağlı kuruluşlarına olan borcu aracılığıyla). Moro'nun, 3AC'nin kredilerinin %80'den fazla teminatlandırma gereksinimi olduğu yönündeki iddiasına rağmen, Genesis, 3AC pozisyonunu tasfiye ederken yalnızca 1,16 milyar $ elde edebildi. Diğer bir deyişle, 2022 Temmuz ayı ortasına kadar, Genesis tarafından tutulan teminatın değeri ödenmemiş kredi tutarının %50'sinden daha az oldu ve 3AC tasfiyeye başladığında yaklaşık 1,2 milyar dolarlık zarara uğradı. 3AC'nin kurucuları ortadan kaybolduğundan ve tasfiye memurları alacaklılara dağıtmak için varlık ararken, Genesis'in 3AC'nin tasfiyesinden önemli bir değer elde etme ümidi yok. Bu miktar, Genesis'in mali durumunu yüz milyonlarca dolara çıkarıyor.
2. Genesis, ana şirket DCG'nin müdahale ettiğini ve kayıpları üstlendiğini iddia ediyor, ancak aslında bu sadece açık bir çek.
Gemini'yi yatıştırmak ve Gemini Earn'ün Genesis'e olan kredisini devam ettirmek için Genesis tarafı, yanlış bir şekilde DCG'nin 3AC kredisinin kayıplarını ana şirket düzeyinde karşıladığını belirtti ve bu nedenle Genesis'in operasyonlarının "her zamanki gibi iş" olduğunu iddia etti.
Eski CEO Michael Moro Twitter'da şunları yazdı: "DCG, uzun vadeli operasyonları ve işi genişletmeyi destekleyecek sermayeye sahip olmamızı sağlamak için bu karşı tarafla ilgili olarak Genesis'in belirli sorumluluklarını üstlendi." Matt Ballensweig, borç verme eş başkanı, 18 Temmuz 2022'de başka bir Genesis mevduat sahibine güvence verdi: "Bugüne kadar, 3AC'nin tüm kayıpları ana şirketimiz DCG tarafından karşılandı ve Genesis'in bilançosu sağlam durumda. , normal şekilde faaliyet göstermeye devam ediyoruz." kalan kayıpları doğrudan üstlenir."
Peki DCG aslında Genesis'in kaybını nasıl karşıladı? Cevap, DCG'nin az önce bir IOU yazdığıdır.
Gemini'ye göre, "Perde arkasında, DCG ve Genesis sahte bir işleme girdi: Özellikle 30 Haziran 2022'de Davalı Silbert, Genesis'e 1,1 milyar dolar ödemek için Davalı DCG adına teminatsız bir senet imzaladı. Bu, Genesis'in Bilançosunda bir varlık olarak DCG tahvili, sözde 3AC fiyaskosundan kaynaklanan 1,2 milyar dolarlık kaybını "telafi ediyor". Ancak gerçekte, senedin adil piyasa değeri 100 milyon ABD doları olan nominal değerinin yalnızca %11'i kadardı. 10 yıl sonra, 30 Haziran 2032'de vadesi dolacak ve DCG'nin ödemek zorunda kalabileceği teminatsız borçlanmanın piyasa faizinden çok daha az olan sadece %1 faiz getirecek."
İddianameye göre Genesis, mevduat sahiplerine 3AC'nin kayıplarının DCG tarafından "karşılandığını" veya "emildiğini", yani Genesis'in 1,2 milyar dolarlık zararının tamamının tazmin edildiğini söyledi. Ancak senet bunu yapmaz. Senet ayrıca Genesis'in acil likidite pozisyonunu iyileştirmedi. Pratik bir bakış açısıyla, senet yalnızca bir kağıt yükümlülüğü, Genesis'in pozitif bir öz sermaye çıkarına sahip olduğunu ve DCG'nin kayıp için gerekli Mali desteği sağlamasını gerektirmeden mudilerine karşı yükümlülüklerini fiilen yerine getirebileceğini göstermek için tasarlanmış bir muhasebe aracıdır. . (yani, gerçek parayla kayıplar için Genesis'i geri ödememek.)
Bu, Genesis'in, DCG'nin bilgisi ve aktif katılımıyla hazırlanan ve Genesis'in mevduat sahiplerine karşı yükümlülüklerini yerine getirmesini sağlamak için kısa vadeli alacaklar olarak Genesis'e 1,1 milyar dolar enjekte ettiğini gösteren bir dizi mali tablo yayınlamasına bile yol açtı. (Ayrı bir iddia aşağıda detaylandırılmıştır.)
O zamanki COO Mark Murphy de dahil olmak üzere DCG personeli, alacaklılara "DCG ve Genesis'in finans ve muhasebe ekiplerinin yardımıyla" hazırlandığı söylenen yanlış beyanların yayılmasına dahil oldu. Bununla birlikte, daha sonra DCG'nin bu kayıpları kendi fonlarıyla karşılamadığı ve Genesis'in ciddi şekilde iflas etmeye devam ettiği anlaşıldı.
3. DCG ve Genesis, gerçeği Gemini'den ve alacaklılardan gizlemek için mali raporları tahrif etmek için komplo kurdu
İddianameye göre, boş IOU'nun bir uzantısı olarak DCG ve Genesis, Genesis'in sözde DCG desteği hakkında yanlış ve yanıltıcı ifadeler içeren bir dizi yanlış finansal rapor da yayınladı. Bu raporlar ve yanlış beyanlar, "gerçeği Genesis'in emanetçilerinden gizlemek için tasarlanmıştır."
Bu noktayı açıklamak için Gemini, e-postayla gönderilen bir mali tablo yayınladı:
Şikayet, Genesis'in IOU'daki varlıkları "mevcut varlıklar" bölümünde "diğer varlıklar" olarak listelediğini söyledi. ABD GAAP amaçları doğrultusunda, "dönen varlıklar", bir yıl içinde nakde çevrilmesi makul ölçüde beklenen nakit ve diğer kaynaklardır. Bu nedenle, terim, özellikle, işlerin olağan akışı içinde bir yıl içinde tahsil edilemeyecek olan bağlı şirketlerin borçlu olduğu tutarları hariç tutar. Bu varlıkta,
Senetleri "dönen varlıklar" kategorisine tam değerinde dahil ederek, Genesis bilançosunda bir yıl içinde tahsil edilebilecek 1,1 milyar dolar değerinde nakit olduğunu iddia ediyor. Senetin değerinin, nominal değerinin yalnızca bir kısmı olduğundan ve senetin kendisinin 10 yıl sonra olgunlaştığından (ve DCG'ye geri ödendiğinden) bahsetmiyorum bile. Senet açıkça mevcut bir varlık değildi, ancak Genesis, Gemini'yi Gemini Kazanma programına devam etmeye teşvik etmek için yanlış bir şekilde bu şekilde listeledi.
Bu finansal tablo söz konusu olduğunda, bu senetin değeri dönen varlıklarının üçte biri kadardır.
Gemini'nin tarafı, Genesis'in seneti alacaklar ve kredi vadesi verileri açısından "güzelleştirdiğini" ve böylece Kazanma planını Genesis'e açmaya devam etmesi için Gemini'yi aldattığını belirten başka kanıtlara da yer verdi.
4. Davalı Barry Silbert (Genesis'in ana şirketi olan DCG Group'un CEO'su) Gemini'yi kişisel olarak dolandırdı
Bu, Cameron'un daha önce Twitter'da birkaç kez bahsettiği ve hatta açık bir mektup gönderdiği bir şey. İddianameye göre, davalı Silbert, DCG'nin 3AC'nin kayıplarını "emdiği" yalanını yaymaya devam ederek alacaklıları karanlıkta tutmak için kişisel olarak büyük acılar çekti. Örneğin, Ekim ayı ortasında Gemini'nin Gemini Earn'ün kredi programını sonlandırmak için 30 gün önceden haber verdiğini öğrendikten sonra Silbert, Gemini'nin kurucusu Cameron Winklevoss ile şahsen temasa geçti ve Silbert, 22 Ekim 2022'de New York City'de bir restoranda öğle yemeği yedi. . O öğle yemeği toplantısında Silbert, o sırada Genesis'in iflas ettiğini anlamış olmasına rağmen, Gemini'nin Kazanma programını durdurmasını engellemeyi amaçlayan çok şey söyledi.
Aslında Silbert, bu hileli ihmalden çok daha fazlasını yaptı. Gemini'ye Genesis'in kredi portföyünün "karmaşık" olmasına rağmen krizi makul bir süre içinde başarılı bir şekilde çözebileceğini söyledi. Başka bir deyişle Silbert, Gemini'ye Genesis'in kredi portföyünün zamanlamasında yalnızca kısa vadeli bir uyumsuzlukla karşı karşıya kaldığını, bunun da Genesis'in bilançosundaki büyük bir boşluk gerçeğini ve DCG'nin yaptığı için Gemini ve diğerlerine karşı yükümlülüklerini yerine getirememesi gerçeğini gizlediğini söyledi. aslında 3AC kaybı varsaymayın. Silbert'in yanlış beyanına dayanan Gemini'nin Gemini Kazanç programının sonlandırılmasını erteleme kararı, Silbert doğruyu söyleseydi Gemini'nin alacağı daha hızlı bir sonlandırma veya diğer düzeltici önlemlerin olasılığını araştırmadı.
5. DCG ve diğer Genesis yöneticileri de dolandırıcılığa katıldı ve gerçeği Gemini ve diğer alacaklılardan defalarca gizledi
Senet planının tamamı, Barry, DCG ve Genesis'in bu dolandırıcılığa karıştığını ortaya çıkardı. Tasarımı ve uygulaması Barry, DCG ve Genesis'in tam katılımını ve işbirliğini gerektiriyordu ve yalnızca alacaklılardan gizlendiği takdirde "işe yarayabilir".
İkizler tarafı daha fazla kanıt sağladı. 19 Temmuz 2022'de, o zamanki COO Mark Murphy, Genesis'in Gemini'ye gönderdiği aynı "Üç Ok Analiz Sonrası" belgesinde emanetçilerle daha önce paylaşılan yanlış hikayeyi yineledi. Murphy, DCG'nin devreye girdiğini ve Genesis'in 3AC anlaşmasındaki kayıplarını karşıladığını ve bu kayıpların DCG'nin bilançosunda mahsup edildiğini söyledi. Ayrıca, DCG'nin desteğiyle Genesis'in gelecekteki işlerde normal şekilde faaliyet göstermek için yeterli sermayeye sahip olduğunu söyledi. Mudilere, Genesis'in DCG imparatorluğunun en önemli bileşenlerinden biri olduğu, DCG'nin Genesis'in gelecekteki işi için büyük planları olduğu ve şirketin büyümeye devam etmesini sağlamak için Genesis'e sürekli destek sağlama taahhüdü verdiği konusunda güvence verdi.
Genesis'in Genel Müdürü ve İşlemler ve Borç Verme Eş Başkanı Matt Ballensweig, Genesis'in daha önceki Genesis raporlarında ifşa edilmiş olan bağlı kuruluşlara verdiği yaklaşık 1,8 milyar dolarlık kredi hakkında ayrıntılı bilgi verdi. Ballensweig, o sırada Genesis'in DCG'den yaklaşık 922 milyon dolarlık ödenmemiş borçlanması olduğunu iddia etti; Aynı zamanda Ballensweig, DCG'nin "30 Haziran 2022'de 1,1 milyar dolarlık bir kredi üstlendiğini" yanlış beyan etti; bu, mevduat sahiplerini Genesis'in 3AC kredisinden kaynaklanan zararları zaten telafi ettiğine ikna etmek için tasarlanmış bir yanlış beyan. Bu tamamen hayal ürünüdür, ancak Murphy, Ballensweig'in yanlış beyanını düzeltmek için hiçbir çaba göstermedi. Aynı şekilde, DCG'nin özel projeler başkanı ve finans başkanı Ronald DiPrete de e-postada CC'de yer aldı, ancak Ballensweig'in yanlış beyanını da düzeltemedi.
Aynı zamanda, DCG ve Genesis'ten birden fazla yönetici ilgili e-postalara defalarca kopyalandı, ancak "bu hatayı düzeltmek için hiçbir işlem yapılmadı."
İkizler'in cazibesi
İkizler, iddianamenin sonunda altı önemli iddiada bulundu:
A. Fiili zararlar, bu davada aranan tedbire göre belirlenen miktarlarda;
B. Bu davada aranan tedbire istinaden mahkemece belirlenecek miktarda manevi tazminat;
C. Davalıların bu davada aranan tedbire dayalı olarak gelecekte doğabilecek her türlü zarardan sorumlu olduklarını teyit eden hükmün açıklanması;
D. makul avukat ücretleri;
E. Bu eylemin maliyeti;
F. Adil ve Uygun Görülen Diğer Çözüm Yolları.
Bu davanın sonucunun kripto para birimi endüstrisi için önemli etkileri olacaktır.