Giới thiệu

Trong không gian DeFi, giao dịch lợi suất và token hóa định nghĩa lại chiến lược đầu tư và quản lý tài sản. Giao dịch lợi suất, theo đuổi lợi nhuận đầu tư theo thời gian, đã trở thành một điểm mốc quan trọng của tài chính phi tập trung (DeFi), thu hút mọi người đến với nó.

Pryzm, một blockchain lớp 1, biến đổi cách chúng ta tiếp cận tối ưu hóa lợi suất. Được xây dựng trên Cosmos SDK, Pryzm cung cấp một nền tảng linh hoạt, nhanh chóng và mạnh mẽ cho phép người dùng tạo mã thông báo và giao dịch lợi suất tương lai từ bất kỳ tài sản nào.

Pryzm là gì?

Nguồn: trang web Pryzm

Pryzm, một blockchain tầng 1, cho phép người dùng tạo ra mã hóa và giao dịch lợi suất tương lai từ bất kỳ tài sản nào, mở đầu cho một thời đại mới của linh hoạt tài chính và cơ hội.

Xây dựng trên cơ sở mạnh mẽ của Cosmos SDK, Pryzm là một hệ sinh thái tùy chỉnh được thiết kế với sự chính xác và mục đích. Sự linh hoạt, tốc độ và sức mạnh của Cosmos SDK là những trụ cột mà Pryzm được xây dựng, cho phép nó mang đến trải nghiệm người dùng mượt mà và tinh tế.

Sức mạnh thực sự của Pryzm nằm ở khả năng tương tác với nhiều chuỗi khối khác nhau thông qua Giao thức Liên Chuỗi Khối (IBC). Tính tương tích này là một yếu tố quyết định, cho phép sự linh hoạt chưa từng có và tích hợp trong hệ sinh thái chuỗi khối.

Ở trung tâm của sức mạnh công nghệ của Pryzm là Thực thi Lạc quan, một tính năng đột phá đưa các chuỗi Cosmos SDK xây dựng các khối với vận tốc đáng kinh ngạc. Trong quá trình kiểm tra nội bộ, thời gian khối đã được ghi lại ở mức khoảng 0,4 giây, một minh chứng cho hiệu quả và khả năng mở rộng mà Pryzm mang lại. Với việc dự kiến ​​kích hoạt Thực thi Lạc quan sau mạng lưới chính, Pryzm sẵn sàng đẩy ranh giới của những gì có thể trong công nghệ blockchain.

Tầm nhìn của Pryzm và bức tranh DeFi

Hệ sinh thái DeFi đang rộng rãi tiềm năng nhưng không thiếu những hạn chế. Những nền tảng DeFi truyền thống thường gặp phải vấn đề về thanh khoản phân mảnh, lợi suất biến động và hạn chằn truy cập vào cơ hội thu nhập cố định. Tầm nhìn của Pryzm là giảm bớt các vấn đề này bằng cách giới thiệu token lợi suất trên blockchain Layer-1 do chính họ xây dựng. Điều sáng tạo này cho phép người dùng biến hoá dấu tư tương lai do các giao protocl DeFi tạo ra, cung cấp thanh khoản nâng cao và luồng thu nhập dịch vụ dịch vụ dịch vụ dịch vụ dịch vụ.

Các Tính Năng Cao Cấp của Pryzm

Những tính năng này cùng nhau giúp người dùng tối ưu hóa chiến lược sinh lợi của họ, tạo ra một môi trường mạnh mẽ và linh hoạt cho giao dịch sinh lợi.

• Token hoá lợi suất: Người dùng có thể chuyển đổi lợi suất tương lai của mình thành một token có thể giao dịch, tăng cường hiệu quả thị trường và sử dụng vốn.
• Cố định Lợi suất & Mã thông báo Giảm giá: Pryzm cho phép khóa lợi suất cố định và mua các mã thông báo yêu thích với giảm giá, tạo ra sự ổn định trên thị trường DeFi biến đổi.
• Liquid Governance: Pryzm cung cấp khả năng truy cập và giao dịch quyền lực quản trị của bất kỳ token nào trong chuỗi của nó.
• Dịch vụ Gate cho phép đặt cược cổ phần (LSD): Đặt cược token và nhận được một sản phẩm phái sinh dễ dàng, duy trì tính thanh khoản trong khi nhận phần thưởng đặt cược.
• Specialized AMM: Hệ thống tạo lệnh thị trường tiên tiến của Pryzm cho phép giao dịch ít ảnh hưởng và cung cấp thanh khoản hiệu quả cao.
• Đặt lệnh giới hạn và Công cụ DCA: Đặt giá mong muốn để thực hiện giao dịch tự động và sử dụng công cụ trung bình giá theo đô la (DCA) để giảm thiểu tác động của biến động thị trường.

Cơ chế hoạt động của việc tạo token lợi nhuận

Nguồn: Pryzm X

Yield tokenization involves converting the future yield of an asset into a tradable token. This process unlocks new dimensions of liquidity and investment strategies, allowing for more granular control over financial outcomes.

Trong tài chính truyền thống, lợi suất thường đề cập đến lợi nhuận sinh ra từ một khoản đầu tư trong một khoảng thời gian nhất định. Trong DeFi, lợi suất có thể được tạo ra từ các hoạt động như staking, cho vay hoặc cung cấp thanh khoản. Token lợi suất đưa khái niệm này xa hơn bằng cách cho phép người dùng “khóa” mã thông báo tiền điện tử của họ trong một khoảng thời gian nhất định để kiếm phần thưởng được quản lý bằng các hợp đồng thông minh. Token lợi suất cũng trả lãi suất với mức lãi suất dao động từ vài điểm phần trăm đến hàng trăm phần trăm.

Tiềm năng biến đổi của việc token hóa lợi suất trong DeFi nằm ở khả năng cung cấp cho người dùng sự linh hoạt và thanh khoản. Nhà đầu tư không còn bị ràng buộc bởi các hạn chế của các khoản đầu tư có kỳ hạn cố định; thay vào đó, họ có thể giao dịch các lợi suất được token hóa trên thị trường phụ, tiềm năng tối ưu hóa lợi nhuận và quản lý rủi ro hiệu quả hơn.

Vai trò của Pryzm trong Tokenization Thu hoạch

Pryzm giúp tạo ra và giao dịch các token lợi suất cố định và biến đổi, mang đến cho người dùng sự kiểm soát chưa từng có đối với chiến lược đầu tư của họ. Với Pryzm, người dùng có thể:

• Tokenize Future Yields: Chuyển các lợi suất tương lai thành token có thể giao dịch, cho phép mua bán thu nhập dự kiến trên thị trường mở
• Chọn Lãi suất Cố định hoặc Biến động: Tùy thuộc vào sở thích về rủi ro, người dùng có thể chọn lãi suất cố định để ổn định hoặc lãi suất biến động để tận dụng biến động của thị trường.
• Giao Dịch Token Thu Năng Suất: Sàn giao dịch phi tập trung của Pryzm cho phép giao dịch mượt mà các token thu năng suất, cung cấp một nền tảng cho người dùng tham gia trao đổi thu nhập và các chiến lược giao dịch phức tạp khác.

Công nghệ đằng sau Pryzm

Kiến trúc của Pryzm được thiết kế với hiệu suất, bảo mật và khả năng mở rộng là trung tâm. Nó sử dụng phương pháp lớp và thiết kế modular, đảm bảo rằng nền tảng có thể mở rộng để đáp ứng nhu cầu của các ứng dụng phi tập trung vào ngày mai. Mạng lưới của Pryzm đứng như một hệ sinh thái blockchain phi tập trung phục vụ làm cơ sở hạ tầng hỗ trợ cho các blockchain khác.

Đặc điểm độc đáo của Kiến trúc Pryzm

Các đặc điểm độc đáo của kiến trúc Pryzm phản ánh tinh thần sáng tạo của nó:

• Thực thi lạc quan: Thực thi lạc quan của Pryzm cho phép blockchain xây dựng các khối với tốc độ đột phá, đẩy giới hạn về thời gian và hiệu suất khối. Tính năng này sẽ được kích hoạt sau khi ra mắt mainnet, cung cấp thời gian khối khoảng 0,4 giây.
• Giao tiếp Liên chuỗi (IBC): Pryzm tận dụng giao thức IBC để kết nối với các chuỗi khối khác, tạo điều kiện cho giao tác chéo chuỗi mạch và mở rộng tầm nhìn của giao dịch thu nhập.
• Mô-đun được Xây Dựng với Mục Đích Cụ Thể: Nền tảng được cung cấp bởi các mô-đun được xây dựng với mục đích cụ thể đảm bảo hiệu suất và khả năng mở rộng tối ưu. Các mô-đun này là động cơ của Pryzm, thúc đẩy khả năng của nền tảng để đáp ứng các yêu cầu động của giao dịch sinh lời.

Pryzm hoạt động như thế nào?

Pryzm hoạt động dựa trên một nguyên lý tinh tế nhưng trực quan, làm cách mạng hóa cách chúng ta tương tác với tài sản sinh lợi. Đó là một hệ thống chấp nhận và tạo ra các token lỏng lẻo tự động tích lũy lợi nhuận của chúng, tách biệt khi nó tích lũy. Quá trình này được thúc đẩy bởi khả năng tích hợp các token từ các nền tảng khác, như Lido, hoặc tạo ra các sản phẩm tài sản lọc lỏng, được biết đến với tên gọi “CTs” (collateral tokens).

Quy trình hoá Token

Hãy tưởng tượng tài sản của bạn như những cây trong một vườn. Những cây này, cho dù chúng là ATOM, TIA, INJ hay OSMO, sẽ cho ra hoa quả theo thời gian - hoa quả đó chính là lợi suất hoặc lãi suất được kiếm được từ việc gửi tài sản của bạn. Pryzm giới thiệu một cách mới lạ để quản lý những tài sản này bằng cách chia cây thành hai phần riêng biệt: Principal Token (PT) và Yield Token (YT).

• Token Chính (PT): Token Chính (PT) đại diện cho tài sản gốc dưới hình thức truyền thống của nó. Khi một nhà đầu tư khóa một tài sản trên Pryzm, họ nhận được PT tương đương với giá trị tài sản cơ bản. PT về cơ bản là một cam kết rằng nhà đầu tư có thể đổi lại token gốc vào một ngày đáo hạn cụ thể, đảm bảo rằng số tiền gốc của khoản đầu tư được bảo tồn. PT tương tự như giấy chứng nhận của cây của bạn. Đó là phần cơ bản của khoản đầu tư của bạn.
• Token Thu Hoạch (YT): Token Thu Hoạch (YT), mặt khác, tượng trưng cho lợi nhuận hoặc thu nhập tiềm năng mà tài sản gốc được kỳ vọng tạo ra theo thời gian. Bằng cách nắm giữ YTs, các nhà đầu tư có quyền yêu cầu về lợi nhuận tương lai từ khoản đầu tư, cho phép họ kiếm lợi nhuận như họ đang nắm giữ tài sản gốc. Sự phân tách này giữa lợi nhuận và vốn ban đầu giúp các nhà đầu tư giao dịch lợi nhuận một cách độc lập, tạo ra một phương tiện mới cho quản lý và đầu cơ lợi suất. YT tương tự như một hợp đồng cấp bạn quyền lợi duy nhất đối với trái cây được sản xuất bởi cây. Nó tượng trưng cho lợi nhuận tương lai từ tài sản của bạn.

PT và YT đi kèm với thời hạn đáo hạn cố định, có nghĩa là chúng có ngày đáo hạn xác định trước. Khi đáo hạn, YT trở nên vô giá trị, vì nó không còn cho bạn quyền lợi gì trong tương lai. PT, tuy nhiên, giữ giá trị của nó, cho phép bạn đổi nó cho tài sản gốc, khẳng định quyền sở hữu của bạn đối với cây cối.

Sàn giao dịch phi tập trung của Pryzm cho giao dịch thu nhập

Sàn giao dịch phi tập trung (DEX) của Pryzm được thiết kế đặc biệt cho giao dịch lợi suất, cung cấp cho người dùng các công cụ và linh hoạt để tạo mã hóa và giao dịch lợi suất trong tương lai của họ. DEX hoạt động dựa trên nguyên tắc của một người tạo thị trường tự động tiên tiến (AMM), cho phép giao dịch ít ảnh hưởng và cung cấp thanh khoản hiệu quả cao.

Hệ thống DEX cho phép người dùng giao dịch cả Principal Tokens (PT) và Yield Tokens (YT), cung cấp nhiều kiểm soát hơn về lợi suất và cơ hội để thu lợi bằng cách mua các token cá nhân. Hệ thống này cho phép người dùng tùy chỉnh mức phơi nhiễm của mình bằng cách phân chia token thành các yếu tố cốt lõi, tối ưu hóa mức phơi nhiễm của họ đối với lợi suất, giá cả và quản trị.

Một Ví Dụ Thực Tế với ATOM

Hãy minh họa điều này với ATOM:

1. Nạp và Gửi: Bạn nạp ATOM, mà Pryzm gửi, để bắt đầu kiếm thu nhập. Đổi lại, bạn nhận được một token thanh khoản, chẳng hạn như cATOM, đại diện cho phần gửi và phần thưởng tích luỹ của bạn.

1. Tokenize Thu Nhập: Bạn chọn một ngày đáo hạn cho việc mã hóa token thu nhập của bạn. Bằng cách gửi cATOM, bạn sẽ nhận được yATOM, đại diện cho thu nhập của bạn, và pATOM, đại diện cho tiền gửi của bạn. Cả hai token sẽ hết hạn trong một năm, với yATOM mang lại cho bạn tất cả thu nhập từ việc đặt cược ATOM trong năm đó, và pATOM đảm bảo hoàn trả tương đương trong cATOM vào cuối năm.

2. Giao Dịch và Sử Dụng Token: Bạn có thể giao dịch token của mình trên DEX của Pryzm, tận dụng giá thị trường cho pATOM và yATOM. Bạn cũng có thể đổi giữa lợi suất cố định và biến đổi và sử dụng pATOM để tăng cường quyền lực bỏ phiếu trong các vấn đề quản trị.

3. Đổi Tài sản cơ bản: Bằng cách hợp nhất lượng tương đương của yATOM và pATOM cùng kỳ hạn, bạn có thể đổi cATOM. Bạn cũng có thể đốt cháy cATOM để khôi phục lại ATOM. Các token này có thể chuyển đổi, cho phép bạn đổi chúng lấy tài sản gốc trên DEX bất kỳ lúc nào. Sau kỳ hạn, pATOM một mình cũng có thể thu lại lượng tương ứng của cATOM.

Giao dịch trên Pryzm

Được tích hợp vào lõi của Pryzm là một số công cụ giao dịch được thiết kế để tăng cường trải nghiệm người dùng và cung cấp lợi thế chiến lược trên thị trường DeFi. Các công cụ này bao gồm YAMM, WAMM, PulseTrade và FlowTrade, mỗi công cụ phục vụ một chức năng duy nhất trong hệ sinh thái.

YAMM & WAMM: Advanced Market Making

YAMM (Yield Automated Market Maker) và WAMM (Weighted Automated Market Maker) là phiên bản chuyên biệt của AMMs mà Pryzm sử dụng để tạo điều kiện giao dịch hiệu quả và hiệu quả. Các công cụ này được thiết kế để giảm thiểu tác động đến giá và cung cấp hiệu quả vốn cao, đảm bảo người dùng có thể giao dịch token với slippage thấp và tối đa hóa lợi nhuận của họ.

PulseTrade: Giao dịch Chính xác

PulseTrade là một tính năng cho phép người dùng đặt giá mong muốn để thực hiện giao dịch tự động. Công cụ này rất hữu ích cho các nhà giao dịch muốn khóa lợi nhuận hoặc mở vị trí tại các điểm giá cụ thể mà không cần phải theo dõi thị trường liên tục

FlowTrade: Giao dịch Token được tinh giản

FlowTrade là một mô-đun được xây dựng trên Cosmos-SDK cho phép trao đổi token trong một khoảng thời gian cụ thể. Người dùng có thể thiết lập một luồng token được phân phối trong một khoảng thời gian nhất định để trao đổi cho một token khác trên thị trường mở. Các token có thể được trao đổi liên tục hoặc theo các khoảng thời gian cố định trong suốt thời gian trao đổi, cung cấp một cách tiếp cận linh hoạt đối với giao dịch.

Mô-đun FlowTrade cho phép người dùng khởi đầu một luồng bằng cách đảm bảo một khoản tiền gửi, và người dùng khác có thể tham gia bằng cách đóng góp một số lượng nhất định token. Token được cung cấp để bán bởi người tạo luồng được gọi là token-out, trong khi token được cung cấp bởi người mua được gọi là token-in. Hệ thống này đảm bảo rằng giá token được tính dựa trên tổng số lượng của mỗi token và thời gian đã trôi qua kể từ khi luồng bắt đầu, cung cấp một cơ chế định giá linh hoạt và phản ứng.

Dịch vụ Cung Cấp Thanh Khoản trên Pryzm

Cung cấp thanh khoản trên Pryzm là một quá trình đơn giản, nhờ giao diện thân thiện với người dùng và các công cụ tiên tiến. Người dùng có thể đóng góp vào các nhóm thanh khoản bằng cách sử dụng các AMM chuyên dụng và hưởng lợi từ phí qua đêm, doanh thu chuỗi Pryzm và phần thưởng Pryzm. Điều này không chỉ cung cấp nguồn thu nhập thụ động cho các nhà cung cấp thanh khoản mà còn góp phần vào sức khỏe tổng thể và sự ổn định của hệ sinh thái Pryzm.

Tham gia vào Hệ sinh thái của Pryzm

Tương tác với hệ sinh thái Pryzm là một hành trình vào tương lai của giao dịch lợi suất và tokenization. Cho dù bạn muốn giao dịch, cung cấp thanh khoản, hoặc khám phá các khả năng của DeFi, Pryzm cung cấp một cách tiếp cận thân thiện với người dùng để bắt đầu trên Gate.io.

Thiết lập ví

Để tham gia vào hệ sinh thái của Pryzm, bước đầu tiên là cài đặt một ví tiền tương thích. Pryzm hỗ trợ các loại ví tiền tương tác với blockchain của nó, cho phép người dùng lưu trữ, gửi và nhận token một cách an toàn. Dưới đây là cách bắt đầu:

1. Cài đặt Ví: Chọn một ví hỗ trợ Cosmos SDK như Keplr và làm theo hướng dẫn chính thức để cài đặt và tạo ví của bạn.

2. Kết nối với Pryzm: Sau khi cài đặt, khởi chạy ứng dụng Pryzm và kết nối ví của bạn. Điều này sẽ cho phép bạn tương tác với blockchain Pryzm và các tính năng của nó.

Tham gia StakeDrop - Phát tặng Pryzm

The Pryzm Airdrop, known as StakeDrop, is an innovative way to reward the community and decentralize ownership of the Pryzm tokens. It’s an opportunity for users to earn tokens by participating in the network’s security and governance through staking. It’s designed to democratize the token-earning process and ensure a fair distribution of tokens before the mainnet launch.

Để đủ điều kiện tham gia airdrop StakeDrop, bạn phải được ủy quyền cho nhà xác thực Pryzm trên các blockchain được hỗ trợ như ATOM, TIA, DYM, INJ hoặc OSMO.

1. DeleGate.io đến Validators: Chọn một nhà xác thực Pryzm trên blockchain mà bạn quan tâm và deleGate.io tài sản của bạn cho họ.

2. Nhận Token: Đối với mỗi đô la hoa hồng của người xác minh được quyên góp, bạn sẽ nhận được một số lượng Token Pryzm nhất định. Ảnh chụp hàng tuần sẽ được thực hiện để xác định phần thưởng của bạn.

3. Đăng ký nhận Airdrop: Truy cập trang airdrop Pryzm, chọn blockchain mà bạn đang ủy quyền, và xác minh địa chỉ ví của bạn để kiểm tra tình hợp lệ của bạn.

4. Kết nối Ví: Nếu đủ điều kiện, bạn sẽ được nhắc kết nối ví Pryzm của mình để nhận airdrop. Nhập bất kỳ địa chỉ ví Pryzm nào bạn sở hữu để liên kết nó.

Pryzm Tokenomics và Quản trị

Tokenomics của Pryzm tập trung vào token $PRYZM, có nhiều mục đích trong hệ sinh thái:

• Tiện ích: Các token $PRYZM được sử dụng để thanh toán phí giao dịch, token hóa lợi suất và các dịch vụ khác trong nền tảng Pryzm.
• Phần thưởng: Người dùng kiếm được token $PRYZM bằng cách tham gia các hoạt động như staking, cung cấp thanh khoản và đóng góp vào bảo mật của nền tảng.
• Quản trị: Những người nắm giữ $PRYZM có quyền bỏ phiếu cho các đề xuất và đưa ra quyết định hình thành tương lai của hệ sinh thái Pryzm.

Pryzm dự định ra mắt với tổng cung cấp là 1 tỷ token, trong đó 20% (200 triệu token được dành cho StakeDrop. Việc phân phối token $PRYZM được cấu trúc cẩn thận để khuyến khích các bên liên quan khác nhau, bao gồm người ủng hộ sớm (Prism OGs), người xác nhận, và người dùng tham gia sự kiện StakeDrop.

Quản trị Pryzm

Mô hình quản trị của Pryzm được xây dựng trên nguyên tắc phi tập trung, đảm bảo quyền lực trong việc đưa ra quyết định được phân phối trong cộng đồng. Quá trình quản trị bao gồm một số thành phần chính:

• Đề xuất: Các thành viên cộng đồng có thể gửi đề xuất về các thay đổi hoặc cải tiến cho nền tảng Pryzm
• Bỏ phiếu: Các chủ sở hữu token $PRYZM có thể bỏ phiếu cho các đề xuất, với mỗi token đại diện cho một phiếu bầu.
• Lựa chọn Bộ xử lý: Khi số tiền đã đặt cược tăng lên, quản trị Pryzm sẽ chọn thêm các bộ xử lý hơn trong sự tham khảo của các bên liên quan đến chuỗi máy chủ, phản ánh sự cam kết của cộng đồng đối với phân quyền.

Hành trình gây quỹ của Pryzm

Con đường đổi mới của Pryzm trong không gian DeFi là một câu chuyện độc đáo về sự hỗ trợ và tham gia của cộng đồng. Không giống như các phương pháp gọi vốn truyền thống, hành trình của Pryzm không liên quan đến việc bán riêng tư hoặc được hậu thuẫn từ vốn rủi ro. Thay vào đó, nó được thúc đẩy bởi sự ủng hộ vô cùng lớn của một cộng đồng có hơn 543 nghìn thành viên, tất cả đều đã đóng góp thông qua chiến dịch StakeDrop.

Sự thành công của chiến dịch StakeDrop là điểm nổi bật của một mô hình mới cho việc gọi vốn dự án blockchain, một mô hình dựa trên sự tương tác và tham gia của cộng đồng. Bằng cách gửi cọc tài sản của họ, các thành viên cộng đồng có thể kiếm được token $PRYZM, trở thành các cổ đông hiệu quả trong tương lai của Pryzm.

Kết luận

Pryzm được thiết lập để trở thành một nhà cung cấp dịch vụ chính trong tương lai của DeFi, cung cấp một blockchain tầng 1 nhanh chóng, linh hoạt và liên kết. Đó là một nền tảng nơi người dùng có thể tạo mã thông báo và giao dịch lợi suất tương lai, mang lại cho họ nhiều quyền kiểm soát hơn đối với đầu tư của họ. Với các công cụ như YAMM và PulseTrade, Pryzm giúp việc giao dịch và cung cấp thanh khoản trở nên hiệu quả và thân thiện với người dùng. Mô hình quản trị của nó khuyến khích sự tham gia của cộng đồng, đảm bảo nền tảng phát triển theo nhu cầu của người dùng. Về bản chất, Pryzm đang hình thành để trở thành một trung tâm quan trọng cho những người giao dịch lợi suất, cung cấp các công cụ và môi trường để phát triển trong thế giới DeFi đang phát triển.