前言

去中心化金融（DeFi）是区块链业界最具创新性且功能最多的应用之一。鉴于传统金融机构面临着管理、监督和政府监管等问题，DeFi协议成为了传统金融的最佳替代方案。

区块链推动了各种具有内置智能合约功能和安全预言机网络的DeFi协议的推出。自第一个DeFi协议推出以来，区块链开发人员在技术进步、无需许可的可组合性和开源文化等方面不断改进。最近，专注于流动性的DeFi项目迎来了它的“下一阶段”——DeFi 2.0。

什么是DeFi 2.0，它为什么重要

DeFi 正在迎来新一代的先进区块链金融服务。DeFi 2.0指的是DeFi的创新阶段，在之前的收益耕作（yield farming）、借贷等创新之上又进行了突破。

技术爱好者、DeFi协议用户和区块链开发人员一直在为解决流动性约束问题而努力。流动性约束了很多使用原生代币的区块链系统，针对流动性问题的解决方案构成了DeFi 2.0的基础。

最早的DeFi协议，如自动做市商(AMM)、Uniswap和Bancor等，允许用户在不托管的情况下交换代币。Aave和Compound等平台为用户提供了借贷服务。Aave和Compound上可以通过存款赚取链上收益，且无需许可即可访问。MakerDAO则为成员推出了一个去中心化稳定币——DAI。

所有这些流行的DeFi协议都有很优秀的用例，它们的出现带来了新一轮的无缝金融服务。但是，这些DeFi协议的透明度和用户控制表现不佳，DeFi 2.0在技术实现上优先考虑了这些问题。

DeFi 2.0的拓荒者（如Olympus DAO）专注于构建长期流动性机制，并打算建立去中心化储备货币。DeFi 2.0关注的另一个重要机制是启动协议，使DAO能够与公司竞争，允许其他DeFi协议使用绑定机制来获得流动性，并尝试企业对企业(B2B)领域。

DeFi 2.0的运作原理

开源的区块链技术促进了创新，允许开发人员启动自己的协议构建其他网络层以提高可扩展性。DeFi 2.0协议是基于第一代DeFi的技术进步，了解这些进步具体是什么很有必要。

由于第一代DeFi在可扩展性、安全性、中心化、流动性和信息可访问性方面存在问题，DeFi 2.0的出现即是为了解决这些问题。

其中第一个问题是DeFi用户如何与以太坊网络进行交互。可扩展性问题一直困扰着使用以太坊网络的DeFi协议用户，而DeFi 2.0则通过构建新的网络层来解决这一问题。

DeFi 2.0的另一个进步是解决了流动性问题，并吸引用户投资，帮助他们赚取收益。DeFi 2.0并不是从第三方获取流动性，而是引入了收益耕作，从而大大增加了DeFi的参与度。收益耕作是DeFi项目创建者筹集资金的一种可行方法。

DeFi 2.0的优点

DeFi 2.0的显著优势包括：

为流动性提供者提供保险：DeFi 2.0增加了保险以保护流动性提供者的利益。流动性提供者可能因为加密货币价格波动而产生损失。DeFi 2.0通过提供保险来审计合约，保证合约没有重大漏洞。

透明：DeFi 2.0提升了DeFi协议的透明性，并建立自主还款机制，确保用户及时还款。自主还款机制下，收益耕作抵押品或流动性池中质押的加密货币会用于偿还贷款。

长期流动性：DeFi 2.0引入了新的方法保证长期流动性。DeFi协议可以使用绑定机制来获得流动性并加强B2B交易。

安全性：DeFi 2.0引入了新的保护层，现有DeFi协议可以嵌入到其安全架构中。DeFi 2.0的安全审计有助于始终保护智能合约的安全，并在未经授权的个人想要访问时触发警报。

结语

DeFi 2.0为区块链和DeFi带来了具有重要意义的技术创新。

DeFi 2.0有望在使风险最小化的同时实现金融民主化，并解决第一代DeFi协议中暴露的问题，以改进用户体验。

一些开发商已经开始推出自己的DeFi 2.0协议或将其概念添加到现有的DeFi协议中，这表明DeFi协议的使用量在增加，同时可扩展性问题和安全架构也得到了改进。