Làn sóng ứng dụng trí tuệ nhân tạo hiện nay do Chat GPT khơi dậy đã mở rộng sang ngành tài chính.
Gần đây, Quỹ toàn cầu chứng khoán công nghiệp Trung Quốc đã ra mắt robot giao dịch quỹ AI - nhà giao dịch thông minh "Xingbao", trở thành công ty quỹ trong nước đầu tiên áp dụng công nghệ AI vào lĩnh vực giao dịch quỹ.
Trên thực tế, dưới làn sóng của AI, từ hình đại diện AI của các nhà phân tích môi giới, đầu tư định lượng AI cho đến robot giao dịch quỹ AI... Kể từ năm nay, nhiều tổ chức tài chính như công ty môi giới và công ty quỹ đã tung ra các kịch bản đầu tư Sản phẩm AI. Đồng thời, các nhà cung cấp dịch vụ phần mềm tài chính do Hang Seng Electronics đại diện cũng đang thúc đẩy triển khai các sản phẩm nghiên cứu đầu tư AI.
Từ năm 2016, các công ty chứng khoán liên tiếp tung ra các ứng dụng thông minh như dịch vụ tư vấn robo, phòng thí nghiệm đổi mới sáng tạo số... Xu hướng chung là tích hợp sâu công nghệ AI vào vận hành, quản lý rủi ro, dịch vụ khách hàng và các mảng kinh doanh khác. Đồng thời, các công ty quỹ cũng đang thực hiện nỗ lực tương tự, thậm chí còn tích hợp các phương pháp AI vào quy trình giao dịch. Sự ra đời của Chat GPT đã đẩy nhanh quá trình này.
"Đối với việc ứng dụng AI, toàn ngành vẫn đang trong giai đoạn khám phá ban đầu. Ngành đang suy nghĩ từ nhiều hướng khác nhau về cách sử dụng công nghệ AI để cải thiện hiệu suất và hiệu quả hoạt động của chính mình. Trong số đó, các công ty càng tích cực thì càng có nhiều bắt đầu cố gắng tung ra các sản phẩm liên quan, và thành công. Có nhiều trường hợp, nhưng cũng có nhiều trường hợp thất bại.”
Về sự kết hợp giữa AI và giao dịch, người này cho rằng giao dịch vốn có yêu cầu cực cao về tính bảo mật, ổn định và chính xác, do đó, các ứng dụng như giao dịch vốn AI vẫn cần đề phòng những rủi ro tiềm ẩn về dữ liệu, thuật toán và sức mạnh tính toán. **
AI+brokers: cần tính đến việc tuân thủ
Như chúng ta đã biết, sự ra mắt của ChatGPT đánh dấu sự phát triển của AI đã bước sang một kỷ nguyên mới của trí tuệ nhân tạo nói chung (AGI), các ứng dụng AI như đối thoại, viết, sơ đồ Vincent dựa trên "mô hình lớn" cũng bắt đầu ảnh hưởng. kinh doanh của công ty chứng khoán.
Vào tháng 5 năm nay, hình đại diện AI của một nhà phân tích môi giới lần đầu tiên xuất hiện trước công chúng.
China Merchants Securities đã tạo hình đại diện kỹ thuật số AI cho Gu Jia, nhà phân tích truyền thông chính của công ty. Theo lời giới thiệu chính thức, hình đại diện AI của Gu Jia có thể xuất hiện trong các buổi roadshow, họp báo, diễn giải báo cáo nghiên cứu, các cuộc gọi hội nghị của nhà phân tích và bất cứ nơi nào khách hàng cần.
Được biết, trong những năm gần đây, China Merchants Securities đã xây dựng toàn diện hệ thống AI và trường hợp trợ lý nhân viên kỹ thuật số của công ty đã được đưa vào "Báo cáo thực hành chuyển đổi kỹ thuật số của công ty chứng khoán và Bộ sưu tập trường hợp (2022)".
Đồng thời, một số công ty môi giới đang tìm kiếm sự hợp tác bên ngoài để khám phá các ứng dụng AI áp dụng cho hoạt động kinh doanh môi giới.
Ví dụ, vào ngày 18 tháng 5, Soochow Securities và Tonghuashun đã chính thức ký kết hợp đồng, hai bên sẽ cùng nhau thành lập một viện nghiên cứu AI để cùng phát triển Soochow Securities - một mô hình lớn của ngành chứng khoán.
China Galaxy đã tuyên bố trên nền tảng tương tác với nhà đầu tư vào ngày 4 tháng 4 rằng công ty đã hợp tác với một số công ty AI có khả năng cạnh tranh thị trường và đã đạt được những thành tựu to lớn trong tiếp thị thông minh, đầu tư thông minh, dịch vụ khách hàng thông minh, kiểm soát rủi ro thông minh, tài liệu thông minh, danh tính Công nghệ AI được sử dụng trong các lĩnh vực như nhận dạng và công nghệ AI mới nhất sẽ tiếp tục được theo dõi trong tương lai để mở rộng các kịch bản ứng dụng và lĩnh vực ứng dụng của công nghệ AI.
Ngoài ra còn có các nhà cung cấp dịch vụ phần mềm tài chính nhắm đến kịch bản "AI + môi giới". Gần đây, có thông tin cho rằng Hang Seng Electronics có thể tung ra một sản phẩm tài chính trí tuệ kỹ thuật số mới được định vị trong nghiên cứu đầu tư AI.
Ngoài ra, Đại học Hải ngoại Columbia gần đây đã ra mắt FinGPT, một sản phẩm mô hình tài chính quy mô lớn, cùng với Đại học New York Thượng Hải.
Ở thị trường nước ngoài, các ngân hàng đầu tư đã áp dụng các sản phẩm GPT mới nhất cho hoạt động kinh doanh quản lý tài sản. Vào tháng 3 năm nay, sau khi OpenAI phát hành GPT-4, Morgan Stanley tuyên bố rằng họ đã sử dụng công nghệ GPT-4 để chuyển đổi tất cả nội dung của think tank sang định dạng dễ sử dụng và vận hành hơn. Morgan Stanley trước đó đã thử nghiệm công cụ này với 300 cố vấn và có kế hoạch tung ra rộng rãi trong những tháng tới.
Việc ứng dụng công nghệ AI không chỉ giúp các bộ phận kinh doanh khác nhau của các công ty chứng khoán nâng cao hiệu quả công việc mà còn khai thác các nhu cầu quản lý tài sản rộng lớn hơn.
Hou Yanjun, tổng giám đốc của Houshi Tiancheng Investment, tin rằng AI sẽ có nhiều ứng dụng trong lĩnh vực tài chính trong tương lai về khai thác dữ liệu, thuật toán, dịch vụ khách hàng và hiệu quả công việc.
Tuy nhiên, một số người trong ngành chỉ ra rằng việc triển khai thực tế một số công nghệ AI vẫn cần được khám phá. Ngoài ra, làm thế nào các công ty chứng khoán tính đến việc tuân thủ khi khám phá các ứng dụng AI là một trong những vấn đề phổ biến mà ngành phải đối mặt. Ví dụ, con người kỹ thuật số ảo như AI nhân bản các nhà phân tích vẫn còn trong một "lỗ hổng quy định". **
Giao dịch quỹ AI+: Phòng ngừa ba rủi ro chính
Ngược lại, đối với các công ty quỹ có mô hình kinh doanh tương đối đơn lẻ, nhu cầu của họ đối với AI tập trung hơn. Trong những năm gần đây, một số công ty quỹ đã kết hợp AI với kiểm soát rủi ro, nghiên cứu, dịch vụ khách hàng hoặc hỗ trợ ra quyết định. Xu hướng mới nhất là các công ty quỹ đã bắt đầu áp dụng công nghệ AI vào lĩnh vực giao dịch vốn và liên kết điều tra.
Gần đây, Quỹ toàn cầu chứng khoán công nghiệp đã ra mắt robot giao dịch quỹ AI - nhà giao dịch thông minh "Xingbao". Hiện tại, "Xingbao" đã chính thức ra mắt trên nền tảng Qtrade.
Theo báo cáo, các nhà giao dịch AI không chỉ có thể chủ động bắt đầu xác nhận câu hỏi thông qua việc xác định và trích xuất các yếu tố chính và hiểu logic ngữ cảnh, trích xuất ý định cấp độ sâu trong thời gian thực, chủ động phân phối câu hỏi và nhanh chóng có được ý định của đối tác mà còn có thể giao tiếp thông qua câu hỏi và câu trả lời liên tục. , sau một loạt quá trình điều tra và đàm phán, quá trình thu thập yêu cầu điều tra của đối tác đã hoàn tất và trạng thái điều tra được phản hồi lại cho người giao dịch trong thời gian thực, và giao dịch khớp lệnh cuối cùng được thu thập và phản hồi lại cho người giao dịch và giao dịch có thể được hoàn thành sau khi xác nhận với đối tác.
Vào tháng 3 năm nay, robot giao dịch trái phiếu AI "Xing Xiaoer" do Industrial Fund phát triển độc lập cũng đã được ra mắt. Công ty trở thành công ty quỹ đại chúng đầu tiên ra mắt robot điều tra thông minh trên nền tảng iDeal của trung tâm giao dịch ngoại hối.
"**Trước đây, một số tổ chức đã cố gắng kết hợp AI với các giao dịch và hơn thế nữa để khám phá trí tuệ nhân tạo thông qua các thuật toán dữ liệu hoặc quy tắc kinh doanh. Trong những tháng gần đây, với sự gia tăng của các khả năng mô hình ngôn ngữ lớn do ChatGPT đại diện, loại hình này thăm dò Nó đã trở thành một điểm nóng trong ngành một lần nữa **." Người trong ngành cấp cao được đề cập ở trên đã chỉ ra cho phóng viên của 21st Century Business Herald.
Theo quan điểm của ông, trong vài tháng hoặc thậm chí vài năm tới, các tổ chức sẽ tiếp tục tăng cường nỗ lực kết hợp AI với các giao dịch.
Điều này chủ yếu là do "Công nghệ AI, đặc biệt là công nghệ mô hình ngôn ngữ lớn thế hệ mới, có tác động đến hầu hết các ngành. Trong lĩnh vực giao dịch, công nghệ và thuật toán AI được sử dụng để liên tục đào sâu các chi tiết của giao dịch đầu tư, chẳng hạn như robot yêu cầu, v.v., giải phóng mọi người khỏi các kịch bản công việc đơn giản, lặp đi lặp lại hoặc thậm chí là chung chung, để các nhà giao dịch có thể tập trung hơn vào việc đào chuyên nghiệp.”
Tuy nhiên, ông cũng cho biết AI hiện hoạt động tốt hơn trong các ứng dụng chung, nhưng giao dịch là một lĩnh vực rất chuyên nghiệp, do hạn chế về nguồn dữ liệu, kịch bản đào tạo và các yếu tố khác nên không có nhiều trường hợp thành công. Ngoài những đột phá về công nghệ, việc ứng dụng thành công AI đòi hỏi một số lượng lớn tích hợp bối cảnh kinh doanh. Chỉ thông qua việc trau chuốt và tinh chỉnh chuyên sâu tích hợp công nghệ bối cảnh, công nghệ AI mới có thể thực sự được triển khai**.
Điều đáng nói là các giao dịch vốn có yêu cầu cực cao về các yếu tố như bảo mật, ổn định, chính xác, trong quá trình kết hợp với công nghệ AI vẫn phải đề phòng những rủi ro tiềm ẩn về dữ liệu, thuật toán và sức mạnh tính toán.
Những người có thâm niên trong ngành nói trên đã đề cập chi tiết rằng, trước hết, do yêu cầu cực cao về bảo mật dữ liệu và độ chính xác trong các giao dịch vốn, tầm quan trọng của nền tảng dữ liệu được đặt lên hàng đầu trong quá trình ứng dụng công nghệ AI. Bản thân AI không thể giải quyết vấn đề về độ chính xác của dữ liệu, vì vậy công việc quản trị dữ liệu cơ bản rất vững chắc, trước tiên chúng ta phải đảm bảo nền tảng dữ liệu chất lượng cao, bao gồm tính nhất quán, độ chính xác, bảo mật của dữ liệu, v.v.
Thứ hai, về thuật toán, trí tuệ nhân tạo AI có thể làm được nhiều việc nhưng hiện nay các thuật toán của công nghệ AI thường làm những việc mang tính xác suất toán học, trí tuệ nhân tạo chưa phát triển thông minh như con người nên sẽ xuất hiện kết quả sai lệch. Ví dụ: mô hình lớn ChatGPT hầu hết thời gian hoạt động tốt, nhưng trong một số trường hợp, câu trả lời không đáng tin cậy. Tuy nhiên, các giao dịch vốn có khả năng sai sót rất thấp và xác suất một phần mười không được phép xảy ra. Trong trường hợp này, cần đặc biệt chú ý đến cách xem xét hoặc ghi nhận đa lớp các kết quả do AI tạo ra.
Thứ ba, về sức mạnh tính toán, trí tuệ nhân tạo thế hệ mới được thể hiện bằng các mô hình ngôn ngữ lớn có yêu cầu cao về sức mạnh tính toán, với các tham số từ hàng chục tỷ đến hàng trăm tỷ và cần phải đào tạo rất nhiều. Đối với các công ty quỹ, nếu họ trực tiếp mượn khả năng mô hình quy mô lớn công khai của Baidu và HKUST Xunfei, thì sẽ liên quan đến vấn đề bảo mật dữ liệu, nếu họ triển khai và đào tạo độc lập, họ cũng sẽ phải đối mặt với vấn đề về tỷ lệ đầu vào-đầu ra. một công việc tốt trong máy tính công cộng?Sự cân bằng giữa sức mạnh tính toán và sức mạnh tính toán tư nhân là một vấn đề mà tất cả các công ty trong ngành phải đối mặt.
Ngoài ra, Yang Delong, nhà kinh tế trưởng của Quỹ nguồn mở Qianhai, cho biết khi áp dụng AI vào các giao dịch, rủi ro cần tránh nằm ở tính tuân thủ của các giao dịch, chẳng hạn như liệu các giao dịch đó có tính đến tính công bằng của giao dịch hay không. tính đến hiệu quả. Đồng thời, chúng ta cũng phải chú ý phòng ngừa rủi ro hệ thống, ví dụ như Hoa Kỳ có tỷ trọng đầu tư định lượng lớn, và có thể xảy ra sự kiện giẫm đạp do giao dịch định lượng, khiến chỉ số Dow giảm 1.000 điểm trong ngay lập tức. Những rủi ro này cần phải được thực hiện nghiêm túc.
**AI có thể thay thế các nhà quản lý quỹ đang hoạt động không? **
Mặt khác, thị trường quan tâm hơn đến việc liệu AI có thể thay thế các nhà quản lý quỹ trong tương lai và tiến hành đầu tư độc lập hay không?
"Trong đầu tư định lượng, công nghệ AI đã được sử dụng rộng rãi trong việc ra quyết định đầu tư, nhưng có tương đối ít trường hợp những người đầu cơ giá lên chủ quan, đặc biệt là đầu tư giá trị, sử dụng công nghệ này." Giám đốc quỹ đầu tư Zhishan He Li chỉ ra trong để đạt được đầu tư AI trong chiến lược đầu tư giá trị cần có năng lực đầu tư giá trị chuyên sâu + công nghệ AI tiên tiến và am hiểu công nghệ, sự kết hợp của cả hai sẽ hiệu quả, đồng thời có thể tốn rất nhiều chi phí về nghiên cứu và phát triển trong quá trình này.
"chat GPT đã đưa AI trở thành tâm điểm chú ý, nhưng các công nghệ AI cụ thể như học máy đã được sử dụng rộng rãi trong lĩnh vực định lượng, vì vậy việc áp dụng AI trong lĩnh vực định lượng và đầu tư không còn ở giai đoạn ban đầu nữa mà hiện tại đã có trưởng thành. Tuy nhiên, các thuật toán mới nhất và sức mạnh tính toán vẫn đang trong quá trình lặp lại liên tục. Về lâu dài, AI là một trong những công cụ hỗ trợ đầu tư tốt, nhưng trong tương lai, AI khó có thể thay thế hoàn toàn đầu tư của con người, mà là đầu tư vào AI có thể thay thế Bạn không biết cách đầu tư với AI.” Hu Bo, nhà quản lý quỹ FOF của Rongzhi Investment, chỉ ra.
Yang Delong cũng đề cập rằng việc các công ty quỹ áp dụng công nghệ AI để tham gia vào một số công việc phụ trợ trong nghiên cứu đầu tư là khả thi, bởi vì ứng dụng AI thực sự có thể tiết kiệm rất nhiều nhân lực, đồng thời cũng có một số lợi thế mà lao động chân tay không có, chẳng hạn như khả năng tính toán dữ liệu mạnh mẽ, v.v. Nhưng nó không thể thay thế hoàn toàn sức lao động của con người. Xét cho cùng, vẫn còn nhiều khía cạnh của thị trường vốn yêu cầu phán đoán thủ công, vì vậy AI không thể thay thế hoàn toàn lao động thủ công.
Theo những người trong ngành cấp cao đã đề cập ở trên, liệu công nghệ AI có thể được áp dụng thành công vào việc ra quyết định đầu tư hay không phụ thuộc vào ba khía cạnh: Thứ nhất, tính khả thi về mặt kỹ thuật, lĩnh vực nào AI có thể trao quyền và liên kết nào mà công nghệ AI đã tương đối trưởng thành; Tính khả thi về mặt xã hội, trong quá trình ra quyết định đầu tư, trong lĩnh vực nào các nhà quản lý đầu tư và nhà nghiên cứu sẵn sàng sử dụng công nghệ AI hơn, liên kết nào dễ dàng hơn để đạt được sự trao quyền cho AI; thứ ba là tỷ lệ đầu vào-đầu ra, nhiều ứng dụng AI là các dự án sáng tạo, có xác suất thất bại, phải xem xét tỷ lệ đầu vào-đầu ra. **
"Xét ba khía cạnh này, hiện tại, khi đầu tư vào nghiên cứu, công nghệ AI đã tương đối trưởng thành để phân loại hồ sơ nghiên cứu, tinh chỉnh nội dung thông tin và viết báo cáo nghiên cứu. Mong rằng các nhà nghiên cứu đầu tư sẵn sàng sử dụng công nghệ AI để cải thiện bản thân hơn .Hiệu quả công việc cao, chi phí đầu tư không quá lớn, có thể ưu tiên hình thành các công cụ phụ trợ thông minh để trao quyền cho nghiên cứu đầu tư, tăng hiệu quả, quyết định đầu tư cụ thể phụ thuộc nhiều vào kinh nghiệm và năng lực cá nhân của nhà quản lý quỹ. Công nghệ AI chưa trưởng thành và đầu tư Rất khó để xác định mức độ sẵn sàng của nhân sự và mức độ tích hợp, và càng khó đo lường tỷ lệ đầu vào trên đầu ra, vì vậy sự tham gia của AI vào đó chậm hơn nhiều. , đầu tư định lượng dự kiến sẽ là lĩnh vực đầu tiên sử dụng khả năng của AI để ra quyết định.” Ông bày tỏ.
Xem bản gốc
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Rủi ro thấp thoáng dưới sự bùng nổ của "AI+finance" trong tương lai
Bản gốc: 21st Century Business Herald
Làn sóng ứng dụng trí tuệ nhân tạo hiện nay do Chat GPT khơi dậy đã mở rộng sang ngành tài chính.
Gần đây, Quỹ toàn cầu chứng khoán công nghiệp Trung Quốc đã ra mắt robot giao dịch quỹ AI - nhà giao dịch thông minh "Xingbao", trở thành công ty quỹ trong nước đầu tiên áp dụng công nghệ AI vào lĩnh vực giao dịch quỹ.
Trên thực tế, dưới làn sóng của AI, từ hình đại diện AI của các nhà phân tích môi giới, đầu tư định lượng AI cho đến robot giao dịch quỹ AI... Kể từ năm nay, nhiều tổ chức tài chính như công ty môi giới và công ty quỹ đã tung ra các kịch bản đầu tư Sản phẩm AI. Đồng thời, các nhà cung cấp dịch vụ phần mềm tài chính do Hang Seng Electronics đại diện cũng đang thúc đẩy triển khai các sản phẩm nghiên cứu đầu tư AI.
Từ năm 2016, các công ty chứng khoán liên tiếp tung ra các ứng dụng thông minh như dịch vụ tư vấn robo, phòng thí nghiệm đổi mới sáng tạo số... Xu hướng chung là tích hợp sâu công nghệ AI vào vận hành, quản lý rủi ro, dịch vụ khách hàng và các mảng kinh doanh khác. Đồng thời, các công ty quỹ cũng đang thực hiện nỗ lực tương tự, thậm chí còn tích hợp các phương pháp AI vào quy trình giao dịch. Sự ra đời của Chat GPT đã đẩy nhanh quá trình này.
"Đối với việc ứng dụng AI, toàn ngành vẫn đang trong giai đoạn khám phá ban đầu. Ngành đang suy nghĩ từ nhiều hướng khác nhau về cách sử dụng công nghệ AI để cải thiện hiệu suất và hiệu quả hoạt động của chính mình. Trong số đó, các công ty càng tích cực thì càng có nhiều bắt đầu cố gắng tung ra các sản phẩm liên quan, và thành công. Có nhiều trường hợp, nhưng cũng có nhiều trường hợp thất bại.”
Về sự kết hợp giữa AI và giao dịch, người này cho rằng giao dịch vốn có yêu cầu cực cao về tính bảo mật, ổn định và chính xác, do đó, các ứng dụng như giao dịch vốn AI vẫn cần đề phòng những rủi ro tiềm ẩn về dữ liệu, thuật toán và sức mạnh tính toán. **
AI+brokers: cần tính đến việc tuân thủ
Như chúng ta đã biết, sự ra mắt của ChatGPT đánh dấu sự phát triển của AI đã bước sang một kỷ nguyên mới của trí tuệ nhân tạo nói chung (AGI), các ứng dụng AI như đối thoại, viết, sơ đồ Vincent dựa trên "mô hình lớn" cũng bắt đầu ảnh hưởng. kinh doanh của công ty chứng khoán.
Vào tháng 5 năm nay, hình đại diện AI của một nhà phân tích môi giới lần đầu tiên xuất hiện trước công chúng.
China Merchants Securities đã tạo hình đại diện kỹ thuật số AI cho Gu Jia, nhà phân tích truyền thông chính của công ty. Theo lời giới thiệu chính thức, hình đại diện AI của Gu Jia có thể xuất hiện trong các buổi roadshow, họp báo, diễn giải báo cáo nghiên cứu, các cuộc gọi hội nghị của nhà phân tích và bất cứ nơi nào khách hàng cần.
Được biết, trong những năm gần đây, China Merchants Securities đã xây dựng toàn diện hệ thống AI và trường hợp trợ lý nhân viên kỹ thuật số của công ty đã được đưa vào "Báo cáo thực hành chuyển đổi kỹ thuật số của công ty chứng khoán và Bộ sưu tập trường hợp (2022)".
Đồng thời, một số công ty môi giới đang tìm kiếm sự hợp tác bên ngoài để khám phá các ứng dụng AI áp dụng cho hoạt động kinh doanh môi giới.
Ví dụ, vào ngày 18 tháng 5, Soochow Securities và Tonghuashun đã chính thức ký kết hợp đồng, hai bên sẽ cùng nhau thành lập một viện nghiên cứu AI để cùng phát triển Soochow Securities - một mô hình lớn của ngành chứng khoán.
China Galaxy đã tuyên bố trên nền tảng tương tác với nhà đầu tư vào ngày 4 tháng 4 rằng công ty đã hợp tác với một số công ty AI có khả năng cạnh tranh thị trường và đã đạt được những thành tựu to lớn trong tiếp thị thông minh, đầu tư thông minh, dịch vụ khách hàng thông minh, kiểm soát rủi ro thông minh, tài liệu thông minh, danh tính Công nghệ AI được sử dụng trong các lĩnh vực như nhận dạng và công nghệ AI mới nhất sẽ tiếp tục được theo dõi trong tương lai để mở rộng các kịch bản ứng dụng và lĩnh vực ứng dụng của công nghệ AI.
Ngoài ra còn có các nhà cung cấp dịch vụ phần mềm tài chính nhắm đến kịch bản "AI + môi giới". Gần đây, có thông tin cho rằng Hang Seng Electronics có thể tung ra một sản phẩm tài chính trí tuệ kỹ thuật số mới được định vị trong nghiên cứu đầu tư AI.
Ngoài ra, Đại học Hải ngoại Columbia gần đây đã ra mắt FinGPT, một sản phẩm mô hình tài chính quy mô lớn, cùng với Đại học New York Thượng Hải.
Ở thị trường nước ngoài, các ngân hàng đầu tư đã áp dụng các sản phẩm GPT mới nhất cho hoạt động kinh doanh quản lý tài sản. Vào tháng 3 năm nay, sau khi OpenAI phát hành GPT-4, Morgan Stanley tuyên bố rằng họ đã sử dụng công nghệ GPT-4 để chuyển đổi tất cả nội dung của think tank sang định dạng dễ sử dụng và vận hành hơn. Morgan Stanley trước đó đã thử nghiệm công cụ này với 300 cố vấn và có kế hoạch tung ra rộng rãi trong những tháng tới.
Việc ứng dụng công nghệ AI không chỉ giúp các bộ phận kinh doanh khác nhau của các công ty chứng khoán nâng cao hiệu quả công việc mà còn khai thác các nhu cầu quản lý tài sản rộng lớn hơn.
Hou Yanjun, tổng giám đốc của Houshi Tiancheng Investment, tin rằng AI sẽ có nhiều ứng dụng trong lĩnh vực tài chính trong tương lai về khai thác dữ liệu, thuật toán, dịch vụ khách hàng và hiệu quả công việc.
Tuy nhiên, một số người trong ngành chỉ ra rằng việc triển khai thực tế một số công nghệ AI vẫn cần được khám phá. Ngoài ra, làm thế nào các công ty chứng khoán tính đến việc tuân thủ khi khám phá các ứng dụng AI là một trong những vấn đề phổ biến mà ngành phải đối mặt. Ví dụ, con người kỹ thuật số ảo như AI nhân bản các nhà phân tích vẫn còn trong một "lỗ hổng quy định". **
Giao dịch quỹ AI+: Phòng ngừa ba rủi ro chính
Ngược lại, đối với các công ty quỹ có mô hình kinh doanh tương đối đơn lẻ, nhu cầu của họ đối với AI tập trung hơn. Trong những năm gần đây, một số công ty quỹ đã kết hợp AI với kiểm soát rủi ro, nghiên cứu, dịch vụ khách hàng hoặc hỗ trợ ra quyết định. Xu hướng mới nhất là các công ty quỹ đã bắt đầu áp dụng công nghệ AI vào lĩnh vực giao dịch vốn và liên kết điều tra.
Gần đây, Quỹ toàn cầu chứng khoán công nghiệp đã ra mắt robot giao dịch quỹ AI - nhà giao dịch thông minh "Xingbao". Hiện tại, "Xingbao" đã chính thức ra mắt trên nền tảng Qtrade.
Theo báo cáo, các nhà giao dịch AI không chỉ có thể chủ động bắt đầu xác nhận câu hỏi thông qua việc xác định và trích xuất các yếu tố chính và hiểu logic ngữ cảnh, trích xuất ý định cấp độ sâu trong thời gian thực, chủ động phân phối câu hỏi và nhanh chóng có được ý định của đối tác mà còn có thể giao tiếp thông qua câu hỏi và câu trả lời liên tục. , sau một loạt quá trình điều tra và đàm phán, quá trình thu thập yêu cầu điều tra của đối tác đã hoàn tất và trạng thái điều tra được phản hồi lại cho người giao dịch trong thời gian thực, và giao dịch khớp lệnh cuối cùng được thu thập và phản hồi lại cho người giao dịch và giao dịch có thể được hoàn thành sau khi xác nhận với đối tác.
Vào tháng 3 năm nay, robot giao dịch trái phiếu AI "Xing Xiaoer" do Industrial Fund phát triển độc lập cũng đã được ra mắt. Công ty trở thành công ty quỹ đại chúng đầu tiên ra mắt robot điều tra thông minh trên nền tảng iDeal của trung tâm giao dịch ngoại hối.
"**Trước đây, một số tổ chức đã cố gắng kết hợp AI với các giao dịch và hơn thế nữa để khám phá trí tuệ nhân tạo thông qua các thuật toán dữ liệu hoặc quy tắc kinh doanh. Trong những tháng gần đây, với sự gia tăng của các khả năng mô hình ngôn ngữ lớn do ChatGPT đại diện, loại hình này thăm dò Nó đã trở thành một điểm nóng trong ngành một lần nữa **." Người trong ngành cấp cao được đề cập ở trên đã chỉ ra cho phóng viên của 21st Century Business Herald.
Theo quan điểm của ông, trong vài tháng hoặc thậm chí vài năm tới, các tổ chức sẽ tiếp tục tăng cường nỗ lực kết hợp AI với các giao dịch.
Điều này chủ yếu là do "Công nghệ AI, đặc biệt là công nghệ mô hình ngôn ngữ lớn thế hệ mới, có tác động đến hầu hết các ngành. Trong lĩnh vực giao dịch, công nghệ và thuật toán AI được sử dụng để liên tục đào sâu các chi tiết của giao dịch đầu tư, chẳng hạn như robot yêu cầu, v.v., giải phóng mọi người khỏi các kịch bản công việc đơn giản, lặp đi lặp lại hoặc thậm chí là chung chung, để các nhà giao dịch có thể tập trung hơn vào việc đào chuyên nghiệp.”
Tuy nhiên, ông cũng cho biết AI hiện hoạt động tốt hơn trong các ứng dụng chung, nhưng giao dịch là một lĩnh vực rất chuyên nghiệp, do hạn chế về nguồn dữ liệu, kịch bản đào tạo và các yếu tố khác nên không có nhiều trường hợp thành công. Ngoài những đột phá về công nghệ, việc ứng dụng thành công AI đòi hỏi một số lượng lớn tích hợp bối cảnh kinh doanh. Chỉ thông qua việc trau chuốt và tinh chỉnh chuyên sâu tích hợp công nghệ bối cảnh, công nghệ AI mới có thể thực sự được triển khai**.
Điều đáng nói là các giao dịch vốn có yêu cầu cực cao về các yếu tố như bảo mật, ổn định, chính xác, trong quá trình kết hợp với công nghệ AI vẫn phải đề phòng những rủi ro tiềm ẩn về dữ liệu, thuật toán và sức mạnh tính toán.
Những người có thâm niên trong ngành nói trên đã đề cập chi tiết rằng, trước hết, do yêu cầu cực cao về bảo mật dữ liệu và độ chính xác trong các giao dịch vốn, tầm quan trọng của nền tảng dữ liệu được đặt lên hàng đầu trong quá trình ứng dụng công nghệ AI. Bản thân AI không thể giải quyết vấn đề về độ chính xác của dữ liệu, vì vậy công việc quản trị dữ liệu cơ bản rất vững chắc, trước tiên chúng ta phải đảm bảo nền tảng dữ liệu chất lượng cao, bao gồm tính nhất quán, độ chính xác, bảo mật của dữ liệu, v.v.
Thứ hai, về thuật toán, trí tuệ nhân tạo AI có thể làm được nhiều việc nhưng hiện nay các thuật toán của công nghệ AI thường làm những việc mang tính xác suất toán học, trí tuệ nhân tạo chưa phát triển thông minh như con người nên sẽ xuất hiện kết quả sai lệch. Ví dụ: mô hình lớn ChatGPT hầu hết thời gian hoạt động tốt, nhưng trong một số trường hợp, câu trả lời không đáng tin cậy. Tuy nhiên, các giao dịch vốn có khả năng sai sót rất thấp và xác suất một phần mười không được phép xảy ra. Trong trường hợp này, cần đặc biệt chú ý đến cách xem xét hoặc ghi nhận đa lớp các kết quả do AI tạo ra.
Thứ ba, về sức mạnh tính toán, trí tuệ nhân tạo thế hệ mới được thể hiện bằng các mô hình ngôn ngữ lớn có yêu cầu cao về sức mạnh tính toán, với các tham số từ hàng chục tỷ đến hàng trăm tỷ và cần phải đào tạo rất nhiều. Đối với các công ty quỹ, nếu họ trực tiếp mượn khả năng mô hình quy mô lớn công khai của Baidu và HKUST Xunfei, thì sẽ liên quan đến vấn đề bảo mật dữ liệu, nếu họ triển khai và đào tạo độc lập, họ cũng sẽ phải đối mặt với vấn đề về tỷ lệ đầu vào-đầu ra. một công việc tốt trong máy tính công cộng?Sự cân bằng giữa sức mạnh tính toán và sức mạnh tính toán tư nhân là một vấn đề mà tất cả các công ty trong ngành phải đối mặt.
Ngoài ra, Yang Delong, nhà kinh tế trưởng của Quỹ nguồn mở Qianhai, cho biết khi áp dụng AI vào các giao dịch, rủi ro cần tránh nằm ở tính tuân thủ của các giao dịch, chẳng hạn như liệu các giao dịch đó có tính đến tính công bằng của giao dịch hay không. tính đến hiệu quả. Đồng thời, chúng ta cũng phải chú ý phòng ngừa rủi ro hệ thống, ví dụ như Hoa Kỳ có tỷ trọng đầu tư định lượng lớn, và có thể xảy ra sự kiện giẫm đạp do giao dịch định lượng, khiến chỉ số Dow giảm 1.000 điểm trong ngay lập tức. Những rủi ro này cần phải được thực hiện nghiêm túc.
**AI có thể thay thế các nhà quản lý quỹ đang hoạt động không? **
Mặt khác, thị trường quan tâm hơn đến việc liệu AI có thể thay thế các nhà quản lý quỹ trong tương lai và tiến hành đầu tư độc lập hay không?
"Trong đầu tư định lượng, công nghệ AI đã được sử dụng rộng rãi trong việc ra quyết định đầu tư, nhưng có tương đối ít trường hợp những người đầu cơ giá lên chủ quan, đặc biệt là đầu tư giá trị, sử dụng công nghệ này." Giám đốc quỹ đầu tư Zhishan He Li chỉ ra trong để đạt được đầu tư AI trong chiến lược đầu tư giá trị cần có năng lực đầu tư giá trị chuyên sâu + công nghệ AI tiên tiến và am hiểu công nghệ, sự kết hợp của cả hai sẽ hiệu quả, đồng thời có thể tốn rất nhiều chi phí về nghiên cứu và phát triển trong quá trình này.
"chat GPT đã đưa AI trở thành tâm điểm chú ý, nhưng các công nghệ AI cụ thể như học máy đã được sử dụng rộng rãi trong lĩnh vực định lượng, vì vậy việc áp dụng AI trong lĩnh vực định lượng và đầu tư không còn ở giai đoạn ban đầu nữa mà hiện tại đã có trưởng thành. Tuy nhiên, các thuật toán mới nhất và sức mạnh tính toán vẫn đang trong quá trình lặp lại liên tục. Về lâu dài, AI là một trong những công cụ hỗ trợ đầu tư tốt, nhưng trong tương lai, AI khó có thể thay thế hoàn toàn đầu tư của con người, mà là đầu tư vào AI có thể thay thế Bạn không biết cách đầu tư với AI.” Hu Bo, nhà quản lý quỹ FOF của Rongzhi Investment, chỉ ra.
Yang Delong cũng đề cập rằng việc các công ty quỹ áp dụng công nghệ AI để tham gia vào một số công việc phụ trợ trong nghiên cứu đầu tư là khả thi, bởi vì ứng dụng AI thực sự có thể tiết kiệm rất nhiều nhân lực, đồng thời cũng có một số lợi thế mà lao động chân tay không có, chẳng hạn như khả năng tính toán dữ liệu mạnh mẽ, v.v. Nhưng nó không thể thay thế hoàn toàn sức lao động của con người. Xét cho cùng, vẫn còn nhiều khía cạnh của thị trường vốn yêu cầu phán đoán thủ công, vì vậy AI không thể thay thế hoàn toàn lao động thủ công.
Theo những người trong ngành cấp cao đã đề cập ở trên, liệu công nghệ AI có thể được áp dụng thành công vào việc ra quyết định đầu tư hay không phụ thuộc vào ba khía cạnh: Thứ nhất, tính khả thi về mặt kỹ thuật, lĩnh vực nào AI có thể trao quyền và liên kết nào mà công nghệ AI đã tương đối trưởng thành; Tính khả thi về mặt xã hội, trong quá trình ra quyết định đầu tư, trong lĩnh vực nào các nhà quản lý đầu tư và nhà nghiên cứu sẵn sàng sử dụng công nghệ AI hơn, liên kết nào dễ dàng hơn để đạt được sự trao quyền cho AI; thứ ba là tỷ lệ đầu vào-đầu ra, nhiều ứng dụng AI là các dự án sáng tạo, có xác suất thất bại, phải xem xét tỷ lệ đầu vào-đầu ra. **
"Xét ba khía cạnh này, hiện tại, khi đầu tư vào nghiên cứu, công nghệ AI đã tương đối trưởng thành để phân loại hồ sơ nghiên cứu, tinh chỉnh nội dung thông tin và viết báo cáo nghiên cứu. Mong rằng các nhà nghiên cứu đầu tư sẵn sàng sử dụng công nghệ AI để cải thiện bản thân hơn .Hiệu quả công việc cao, chi phí đầu tư không quá lớn, có thể ưu tiên hình thành các công cụ phụ trợ thông minh để trao quyền cho nghiên cứu đầu tư, tăng hiệu quả, quyết định đầu tư cụ thể phụ thuộc nhiều vào kinh nghiệm và năng lực cá nhân của nhà quản lý quỹ. Công nghệ AI chưa trưởng thành và đầu tư Rất khó để xác định mức độ sẵn sàng của nhân sự và mức độ tích hợp, và càng khó đo lường tỷ lệ đầu vào trên đầu ra, vì vậy sự tham gia của AI vào đó chậm hơn nhiều. , đầu tư định lượng dự kiến sẽ là lĩnh vực đầu tiên sử dụng khả năng của AI để ra quyết định.” Ông bày tỏ.